KPMV: ما الذي جذب المستثمرين المؤسسيين لدخول سوق العملة المشفرة؟

المصدر: KPMV

عاد المستثمرون المؤسسيون الكنديون ومؤسسات الخدمات المالية إلى مجال الأصول المشفرة في عام 2023. نظرًا لأن الصناعة التي تعثرت من الفترة المضطربة ، ارتفعت السوق ، وزيادة الشفافية التنظيمية ، وزادت ابتكار الأصول الرقمية.

استنادًا إلى KPMG (KPMG) أجرت عامين من مسح لمدة عامين من استطلاع واحد في كندا وجمعية الأصول والاستراتيجية البديلة في كندا (CAASA) ، ،في العام الماضي ، زادت مؤسسات الخدمات المالية التي زودت العملاء بمنتجات وخدمات أصول التشفير بنسبة 22 ٪ مقارنة بعام 2021. في العام الماضي ، تم دمج مستثمر مؤسسي في محفظة الاستثمار في محفظة الاستثمار بنسبة 26 ٪ خلال 2021.جمع الاستطلاع ملاحظات من منظمات الخدمات المالية والمستثمرين المؤسسيين العاملين في كندا.

قال نصف الذين تمت مقابلتهم في صناعة الخدمات المالية إن منظمتهم تزود العملاء بنشاط بنوع واحد على الأقل من منتجات أو خدمات أصول التشفير ، والتي تزيد عن 41 ٪ في عام 2021.من بين المستثمرين المؤسسيين ، ما يقرب من أربعة تقارير (39 ٪) تقارير مباشرة أو غير مباشرة في أصول التشفير ، أعلى من 31 ٪ في عام 2021.

“كان الاستطلاع الأخير في عام 2021 ، والذي كان عامًا قويًا للأصول المشفرة. في العام التالي هو سنة مضطربة. إن شركات تداول الأصول المشفرة الرئيسية تتمتع بالاحتيال والإغلاق. على الرغم من التنقية”. تهمة عمل الأصول الرقمية في KPMG Canada.

“قد يوفر ارتفاع ديون الولايات المتحدة بالإضافة إلى التضخم حافزًا للارتفاع في العملات المشفرة في عام 2023. يبدو أن المستثمرين يبحثون عن فئات الأصول البديلة للتخزين كتحوط في الاستهلاك وقيمة موثوقة. حصل المزيد والمزيد على الاهتمام ، كفئة أصول بديلة يمكن أن تستثمر كمستثمر مؤسسي ومؤسسات الخدمات المالية في كندا.وأضاف السيد بهاسين.

وأضاف كريم ساديك ، رئيس مخاطر التكنولوجيا الناشئة ورؤوس المشاركين في أعمال الأصول الرقمية KPMG:“لعبت كندا دورًا رائدًا في خلق بيئة تنظيمية تدعم ابتكار أصول التشفير. من الموافقة على البيتكوين الأول وصندوق التداول في Ethereum للسماح بالاستراتيجيات المعقدة التي تنطوي يكون السبب في أن المستثمرين المؤسسيين ينجذبون أكثر فأكثر إلى مجال التشفير. “

النقاط الرئيسية للمسح

الخدمات المالية:

• يقدم 50 ٪ نوع واحد على الأقل من خدمة أصول التشفير (41 ٪ أعلى من 2021) ؛

• 52 ٪ يوفر معاملات الأصول المشفرة (*2021 لم يقارن البيانات) ؛

• 48 ٪ تقدم خدمات الاستضافة أو التصفية أو التسوية (مقارنة بـ 33 ٪ في 2021) ؛

• يوفر 38 ٪ معاملات كمية (مقارنة بـ 11 ٪ في 2021) ؛

• 14 ٪ يوفرون إدارة الثروات أو الاقتراح المالي (مقارنة بـ 42 ٪ في عام 2021) ؛

• صدر 24 ٪ من ETF أو منتجات منظمة (25 ٪ في نفس الفترة من العام الماضي)

المستثمر المؤسسي:

• قال 39 ٪ من المجيبين إنهم تعرضوا بشكل مباشر أو غير مباشر لأصول التشفير في عام 2023 (أكثر من 31 ٪ عن 2021) ؛

• يمتلك 75 ٪ من الأشخاص أصول التشفير مباشرة (مقارنة بـ 29 ٪ مقارنة بـ 2021) ؛

• 50 ٪ مستثمرون (دون تغيير) من خلال صناديق التداول في البورصة أو الصناديق المغلقة أو غيرها من المنتجات التنظيمية ؛

• تلامس 58 ٪ من الناس مع الأسهم المرتبطة بالعملة المشفرة (مقارنة بـ 36 ٪ مقارنة بعام 2021) ؛

• استثمر 25 ٪ كشريك محدود في رأس المال الاستثماري أو صندوق التحوط (مقارنة بـ 29 ٪ في عام 2021) ؛

• أفاد 42 ٪ من المجيبين أن التعرض للمخاطر قد تم من خلال المشتقات (مقارنة بنسبة 14 ٪ مقارنة مع 2021).

الخدمات المالية

توفر مؤسسات الخدمات المالية للعملاء سلسلة من خدمات الاستثمار في الأصول المشفرة.يعد طلب العملاء على خدمات الأصول المشفرة عاملاً مهمًا.يعتبرهم عشر من الأشخاص الذين تمت مقابلتهم من الخدمات المالية العامل الرئيسي في توسيع نطاق خدمات أصول التشفير ، والتي ترتفع من نصف عام 2021 في عام 2021.

تشمل الخدمات الثلاثة الأكثر شيوعًا من قبل منظمات الخدمة المالية: معاملات الأصول المشفرة ؛تشمل الخدمات غير المألوفة المقدمة خدمات الاستشارات المالية وإدارة الثروات ، ومعاملات سوق الأسهم والديون في سوق أصول التشفير ، والخدمات المصرفية التجارية في مؤسسات أصول التشفير.

“إن المؤسسات المالية التقليدية تدرك بشكل متزايد الحاجة إلى توفير خدمات الأصول المشفرة لتلبية احتياجات العملاء. ومع ذلك ، لا تزال المؤسسات المالية الكندية الكبيرة تحتاج إلى أن تكون أكثر ملاءمة للتحديات الفريدة المتعلقة بغسل الأموال والجرائم المالية التي تقدمها أصول التشفير. توفير المزيد من الخدمات المصرفية التجارية لشركات العملة المشفرة “.قال السيد ساديك.

الاستثمار في الاستثمار في أصول التشفير في عام 2023

مقارنةً قبل عامين ، يقوم المستثمرون المؤسسيون بزيادة الاستثمار في أصول التشفير واعتماد المزيد من استراتيجيات الاستثمار.قال ثلث الناس إنهم خصصوا 10 ٪ أو أكثر من محافظ الاستثمار لأصول التشفير ، وكانت الأرقام واحدة قبل عامين.

يستخدم المستثمرون مجموعة متنوعة من الاستراتيجيات للحصول على الاستثمار في الأصول المشفرة ، بما في ذلك الملكية المباشرة والمنتجات التنظيمية مثل ETF والأسهم والمشتقات.

أكثر من ثلثي المستثمرين (67 ٪) يعتبرون البنية التحتية للنضج في السوق والحضانة السبب الرئيسي لاستثمارها الأول في الأصول المشفرة—— في 14 ٪ أعلى من 2021.ذكر أكثر من نصف (58 ٪) من المستثمرين أداءً قويًا في السوق -من 21 ٪ في عام 2021.ارتفع سعر البيتكوين بنسبة 150 ٪ في عام 2023 ، وارتفع بنسبة 50 ٪ حتى الآن منذ عام 2024.

وقال السيد سادك: “لقد ظهرت اللحظة الحاسمة للأصول المشفرة في يناير 2024 ، عندما وافقت لجنة الأوراق المالية والبورصات الأمريكية (SEC) على الفضاء. وأضاف ليقولمن المتوقع أن تتم الموافقة على Ethereum ETF في عام 2024.

قال السيد بهاسينويتوقع المزيد من المؤسسات المالية والمستثمرين لزيادة الاستثمار في أصول التشفير في عام 2024.قبل الاستثمار ، اقترح أن:

• البحث عن التعليم في صناعة أصول التشفير (الندوات والاجتماعات وما إلى ذلك) ؛

• صياغة الرؤية الاستراتيجية وخريطة الطريق لاستثمار الأصول المشفرة أو تقديم خدمات الأصول المشفرة ؛

• تطوير التحقق من المفهوم وحلها لتحقيق منتجات الإنتاج على المستوى ؛

• دراسة وإيجاد وتقييم سلسلة من مقدمي الخدمات للمساعدة في تنفيذ استراتيجيات الأصول الكندية وضمان تلبية العمليات والمتطلبات التنظيمية ؛

• وضع سياسات داخلية ومراقبة (مثل السيطرة على مكافحة الحر) لتلبية المتطلبات الإدارية والصناعة والتنظيمية.