Autor: Stacy Muur Quelle: Stacy in Dataland Übersetzung: Shan Oppa, Bitchain Vision

Memecoins hat in den letzten Wochen alle anderen Web3 -Erzählungen überwältigt und durchschnittliche Benutzer das Gefühl, dass Meme -Zug der einzige Weg ist, um gute Renditen zu erzielen.

Nach $ pnut, $ pepe, $ bonk, $ brett und einigen anderen Währungen wurden nacheinander vorgestellt, als Memecoin das höchste tägliche Handelsvolumen erreichte und die Popularität der Kategorie „Meme“ ebenfalls zunahm, sodass sie es nicht wert waren, Aufmerksamkeit zu beachten Es ist seltsam.

Aber sind Risiken und Vorteile gleich?Wie schwer ist der Memecoin -Markthype?

Die aktuelle Situation von Memecoin

Ist Meme dieses Jahr wirklich ein heißes Thema?

Wenn Sie jemanden finden, der seit mindestens fünf Jahren auf dem Web3 -Markt involviert ist, und sie bitten, 2024 als „Jahr“ zu definieren, können sie sagen, dass es dies istDas Jahr der Memecoin.

Viele Menschen lobten Memecoin in diesem Jahr als die am besten leistungsstarke Währung, und die Diagramme und Rankings unterstützten diese Ansicht ebenfalls.Aber spiegelt das wirklich die Realität wider?

Wenn Sie in diesem Jahr die Leistung der Branche bisher analysieren, können die Daten verschiedene Geschichten erzählen.Zum Beispiel,Auf ArtemisDer RWA -Index (Ondo, Mantra, Clearpool und Maple) führt mit einer Wachstumsrate von 1.900%, während Memecoins eine Wachstumsrate von 258% und Bitcoin eine Wachstumsrate von 104% aufweist.

Darüber hinaus ist es auch wichtig zu wissen, welche Memecoin in Betracht gezogen wird.Auf Artemis verfolgt der Memecoin -Index derzeit nur 19 größte Memecoins.

CoingeckoDie Kategorie -Ranglisten auf der Tabelle stehen vor einem anderen Problem: Viele Meme fallen in mehrere Kategorien, sodass einige starke Gewinner die Leistung mehrerer Kategorien in 7 Tagen gleichzeitig erheblich verbessern können.

Nehmen Sie das Pump.Fun -Ökosystem, das als Beispiel 520 -Token verfolgt, ich kann verstehen, warum ich denke, dass dies ein Problem ist.Als zweitgrößter Token für die Woche sieht es sehr optimistisch aus und löst ein starkes FOMO -Gefühl aus.

Wenn Sie sich jedoch die Ranglisten ansehen, werden Sie feststellen, dass es weniger als 20 Token mit einem Anstieg von 7 Tagen um mehr als 110% (Durchschnitt der Kategorie) gibt, was zu einem Prozentsatz von nur 3,8% führt.Darüber hinaus hatten weniger als 60 Token (11,5%) positive wöchentliche Gewinne.

Das ist nicht mehr Wagmi, oder?

Aus der Perspektive der Leistungsverfolgung, Meme -MünzeDas Hauptproblem ist dasDie Leistung der Branche wird häufig an den größten oder beliebtesten Vermögenswerten in dieser Kategorie gemessen.Dies schafft die Illusion, dass Meme -Münzen allen anderen Web3 -Branchen überlegen sind.Allerdings genauer gesagt,FührenvonMemeMünzen funktionieren besser als andere Kategorien.

Dies führt zu einem wichtigen Standpunkt von uns:BestehendMemecoin undNeuMemecoin, weil sie zwei völlig unterschiedliche Märkte repräsentieren.

Neue Memecoin

Coingecko verfolgt derzeit 520 Memecoins auf der Pumpe. Fun Dashboard.Seit dem Start der Pumpe,Es wurden 3 Millionen Token geschaffen.

Das heisst99,982%Alle TokenKann nichtVerfolgt auf Coingecko, damit wir nicht verstehen können, wie sie sich ausführen.

Gleichzeitig zieht die Pumpe täglich 50.000 bis 70.000 neue Benutzer an, und die Gesamtzahl der aktiven Benutzer hat 150.000 überschritten.

Hier finden Sie eine ergänzende Hintergrundinformationen aus der Forschung, die ich Ende August durchgeführt habe:

• Die meisten Top -PNL -Adressen sind Token -Bereitstellungen

• Pumpdotfun verdienen nur 3% aller Händler mehr als 1.000 USD

• 0,8% des Umsatzes übersteuern 10.000 USD

• Mehr als 60% der Menschen verlieren Geld

Dies sind das neue Memecoin.Keine gute Wahl, oder?

Für den durchschnittlichen neuen Memecoin -Händler ist das Hauptproblem die Unfähigkeit, zwischen „neuer“ und „reifen“ Memecoin zu unterscheiden.Die meisten neuen Händler verfolgen frühe Protokolle und hofften, eine erfolgreiche Einführung in großem Maßstab zu replizieren0,001% Erfolgsgeschichte– Ähnlich wie $ Pepe oder $ Bonk.

Ich möchte Sie nicht im Stich lassen, aber die Wahrscheinlichkeit des Todes, nachdem sie durch Blitz getroffen wurde, ist höher: 0,011%.

Memecoin erstellen

Für reife Memecoin sind die Aussichten viel heller.Aufgrund der VC -Unterstützung oder der spezifischen Bewertungsfaktoren erhalten sie keinen bestimmten Marktwert.Stattdessen sind sie erfolgreich, weil sie Gemeinschaft, ein wenig Glück und strategisches Marktmanagement haben.

Dies mag nach einer Verschwörungstheorie klingen, aber ich glaube, dass die meisten Memecoin mit soliden Marktanteils nicht von zufälligen Entwicklern eingeführt werden.Hinter diesen Erfolgen stehen häufig ein professionelles Memecoin -Entwicklerteam, das über eine große Anzahl von Markt für Marktherstellung und Marketing verfügt.

Um klar zu sein, ich sage nicht, dass alle beliebten Memecoins das Ergebnis eines perfekt ausgeführten Plans sind, aber dies kann für die meisten Memecoins gelten.

Im Vergleich zu vielen anderen Web3 -Feldern führen mehrere logische Faktoren zur hervorragenden Leistung von reifer Memecoin:

• 100% Versorgung im Kreislauf (kein niedriger Durchfluss oder hoher FDV)

• Keine Risikokapitalunterstützung (eliminiert zusätzlichen Verkaufsdruck)

• Organische aktive Gemeinschaft von Inhabern

• Kein Produktrisiko (keine Schwachstellen, ineffektive Ausführung oder schlechte Benutzererwerb)

• Memecoin -Rotationsmodus (Belohnungsfluss von einer Memecoin -Pumpe zur anderen Memecoin -Pumpe)

• Es hat eine starke Korrelation mit allgemeinen Marktzyklen

• Geringe Abhängigkeit vom Marketing

Der Memecoin -Handel ist rein spekulativ und ist in diesem Jahr vorhersehbarer geworden. Dies bildet ein Verhaltensmuster, das das Volumen und die Liquidität von „klassischen“ Token verändert, insbesondere angesichts der Tatsache, dass Web3 derzeit keine dominante oder frische Erzählung hat.

Übrigens erreichte die Liquidität von Meme Token ein Allzeithoch von 110 Millionen US-Dollar in der vergangenen Woche, gemessen an der 1% -Markttiefe an der US-Börse.Große Meme -Token wie Shib und Doge dominieren weiterhin und machen mehr als 70% der gesamten Markttiefe aus.

Ihr Anteil ist jedoch allmählich zurückgegangen, was auf ein wachsendes Interesse an kleinen Token hinweist.

In welcher Phase ist der Markt?

Derzeit stammen mehr als 50% des Transaktionsvolumens auf Solana aus Memecoin.Bei BNB liegt dies nahe bei 45%, während dies bei der Basis etwa 25%beträgt.

Das sind zu viele.

Die Geschichte zeigt jedoch, dass es normalerweise zu spät ist, wenn der Markt für eine Art Erzählung nach Preisänderungen fördert.

Meiner Meinung nach der Memecoin -MarktbereitsReagieren Sie auf Bitcoins Rückprall.

Solange der Preis rund 90.000 US -Dollar bleibt, bezweifle ich, dass ich einen neuen Anstieg der reifen Memecoin sehen werde – was wir als Kultmünzen bezeichnen, um Verwirrung mit den 3 Millionen Token zu vermeiden, die in diesem Jahr auf Pumpe.Fun erstellt wurden.

Der Einzelhandel, der immer noch in den beliebten Themen zurückgeblieben ist, steigt jedoch immer noch in den Zug und freut sich darauf, nach Valhalla zu fahren.

Das Hauptproblem ist nicht nur, dass die jüngsten Schüler zu spät sind.

Das eigentliche Problem ist, dass ein großer Prozentsatz der Einzelhändler den neuen Memecoin -Zug fährt, der normalerweise eher nach Hel als nach Valhalla fährt.

Infolgedessen wurden neue Benutzer abgewiesen und konnten nicht weiter beitreten.Für den Normalwert von Web2 ist der Unterschied zwischen Meme und klassischen Münzen gering.Diese schlechte Erfahrung erstreckt sich also auf alle Branchen von Web3.

Um zu verdeutlichen, bin ich nicht gegen Kultmünzen – Memecoin mit einem festen Marktanteil.Sie haben viele Vorteile.Aber ich denke wirMuss wirklich aufhörenVerwenden Sie das gleiche Wort über Pump.fun, um großartige Dinge und schlecht gestaltete Lotteriekarten zu beschreiben.Lassen Sie uns dieses Problem lösen.

Hier sind meine letzten Gedanken

• Wenn Sie ein erfahrener Meme -Währungshändler sind, fahren Sie bitte mit Ihrer Strategie fort, aber Sie sind sich bewusst, dass der Markt möglicherweise zu einer Überhitzung ist.

• Wenn Sie neu in Meme -Münzen sind und ein starkes Gefühl von FOMO haben, sollten Sie einen kleinen Teil von überschaubaren Portfolios zuweisen, um mit einem Fokus auf reife heiße Münzen zu experimentieren.

• Spielen Sie keine neuen Spiele, es sei denn, Sie wissen, wie man gewinnt.Es gibt eine sehr wichtige Regel:Wenn Sie nicht wissen, wie Sie gewinnen sollen, spielen Sie nicht.