jakiro
المؤلف: Matthew Sigel ، مدير أصول Vaneck Digital ؛
قبل أن نبدأ في التنبؤ 2025 ، نأخذ لحظة لمراجعة توقعات Vaneck لعام 2024.من بين 15 توقعات تم إجراؤها في ديسمبر 2023 ، قدمنا أنفسنا 8.5/15 نقطة.قد لا يكون معدل الإصابة 0.566 مثاليًا ، لكنه يكفي لإبقائنا المضي قدمًا.مع كسر Bitcoin 100،000 دولار وكسر Ethereum 4000 دولار ، حتى بعض أخطائنا هي جزء من سنة لا تنسى.
مراجعة توقعات 2024 التشفير
1. بقعة BTC ETP لاول مرة – (نقطة واحدة)
2. تقدم Bitcoin النصف بسلاسة – (نقطة واحدة)
3. بلغت بيتكوين رقما قياسيا في الربع الرابع من 2024 – (نقطة واحدة)
4. Ethereum لا يزال المرتبة الثانية خلف Bitcoin – (نقطة واحدة)
5. L2 يؤدي نشاط Ethereum (لكن L2 TVL لا يزال أقل من Ethereum) – (0.5 نقطة)
6. القيمة السوقية Stablecoin تضرب سجلًا مرتفعًا – (نقطة واحدة)
7. نسبة حجم التداول الفوري على البورصات اللامركزية تصل إلى سجل – (نقطة واحدة)
8. سول يؤدي أفضل من ETH- (نقطة واحدة)
9. يستمر معدل تبني شبكة Depin في النمو – (نقطة واحدة)
الآن ، دعنا نصل إلى النقطة: توقعات Vaneck’s Cryptocurrency لعام 2025.
أفضل 10 توقعات عملة مشفرة في عام 2025
1. وصلت السوق الثور Cryptocurrency إلى ذروتها في منتصف المدة في الربع الأول وترتفع إلى أعلى مستوى جديد
2. تحتضن الولايات المتحدة البيتكوين من خلال الاحتياطيات الاستراتيجية وزيادة اعتماد العملة المشفرة
3. الأوراق المالية المميزة تبلغ قيمتها أكثر من 50 مليار دولار أمريكي
4. يصل حجم التسوية اليومية لـ StableCoins إلى 300 مليار دولار أمريكي
5- لدى وكيل الذكاء الاصطناعى أكثر من مليون وكيل على السلسلة
6. قيمة القفل الكلي (TVL) لطبقة Bitcoin 2 تصل إلى 100000 BTC
7. Ethereum Blob Space يولد 1 مليار دولار من الرسوم
8. وصل Defi إلى مستوى قياسي ، حيث يصل حجم التداول في DEX إلى 4 تريليون دولار أمريكي و TVL يصل إلى 200 مليار دولار أمريكي
9. يستعيد سوق NFT ، ويصل حجم التداول إلى 30 مليار دولار أمريكي
10. رموز DAPP تضيق فجوة الأداء مع الرموز L1
1. وصلت السوق الثور Cryptocurrency إلى ذروتها في منتصف المدة في الربع الأول وترتفع إلى أعلى مستوى جديد
نعتقد أن السوق الثور Cryptocurrency سيستمر حتى عام 2025 ويصل إلى ذروته الأولى في الربع الأول.في الذروة الأولى من الدورة ،نتوقع أن يكون سعر البيتكوين حوالي 180،000 دولار ، بينما سيتم تسعير Ethereum بأكثر من 6000 دولار.قد تتجاوز المشاريع الأخرى المعروفة ، مثل Solana (SOL) و SUI (SUI) أكثر من 500 دولار و 10 دولارات على التوالي.
بعد الذروة الأولى ، نتوقع أن ترى BTC تراجعًا بنسبة 30 ٪ ، وسيواجه AltCoins انخفاضًا حادًا يصل إلى 60 ٪ مع دمج السوق في الصيف.ومع ذلك ، قد يكون هناك انتعاش في الخريف ، مع تعيين الرموز الرئيسية لاستعادة الزخم واستعادة مستوياتها السابقة على الإطلاق بحلول نهاية العام.لتحديد متى يقترب السوق من ذروته ، نراقب الإشارات الرئيسية التالية:
-
معدلات تمويل مرتفعة بشكل مستمر: عندما يقترض المتداولون الأموال للمراهنة على ارتفاع أسعار BTC ، فإنهم على استعداد لدفع أكثر من 10 ٪ من معدلات التمويل لمدة ثلاثة أشهر أو أكثر ، مما يشير إلى زيادة التوصيف.
سيكون معدل تمويل العقود الآجلة لعدة أشهر و GT ؛
المصدر: العقدة الزجاجية ، اعتبارًا من 8 ديسمبر 2024.الأداء الماضي لا يضمن النتائج المستقبلية.لا ينصح بشراء أو بيع أي من الأوراق المالية المذكورة هنا.
-
الكثير من الأرباح غير المحققة: إذا استقرت نسبة حاملي BTC الذين لديهم مبلغ كبير من دخل الكتب (نسبة الربح إلى التكلفة 70 ٪ أو أكثر) ، فهذا يعني أن السوق ساخن.
-
بالمقارنة مع القيمة المحققة ، يتم تقدير القيمة السوقية: عندما تتخلى نسبة القيمة السوقية (نسبة القيمة السوقية إلى القيمة المحققة) التي تزيد عن 5 ، فإنها تشير إلى أن سعر BTC أعلى بكثير من متوسط سعر الشراء ، مما يشير عادةً إلى ارتفاع درجة الحرارة.
-
تنخفض هيمنة Bitcoin: إذا انخفضت حصة Bitcoin من سوق العملة المشفرة بأكملها إلى أقل من 40 ٪ ، فهذا يعني أن التحولات المضاربة نحو مزيد من المحفوظات المحفوفة بالمخاطر ، وهو سلوك في الدورة المتأخرة النموذجي.
-
التكهنات السائدة: عدد كبير من الرسائل النصية من الأصدقاء الذين لا يفهمون العملات المشفرة التي تطلب المشاريع المشبوهة هي إشارة موثوقة بالقرب من تعصب المضاربة العليا.
تاريخيا ، كانت هذه المؤشرات إشارة موثوقة لازدهار السوق وسوف توجه نظرتنا ونحن نستجيب لدورة السوق المتوقعة في عام 2025.
على سبيل المثال: رسالة نصية “إشارة أعلى” أرسلها صديق قابلته قبل خمس سنوات.
2. تحتضن الولايات المتحدة البيتكوين من خلال الاحتياطيات الاستراتيجية وزيادة اعتماد العملة المشفرة
حقن انتخاب دونالد ترامب زخمًا كبيرًا في سوق العملة المشفرة ، مع قيام إدارته بتعيين زعماء الصدين للتشفير في المناصب الرئيسية بما في ذلك نائب الرئيس JD Vance ، مستشار الأمن القومي Michael Michael ، رئيس مؤسسة تأمين الودائع الفيدرالية (FDIC) جيلينا ماكويليامز ، ووزيرة الصحة والخدمات الإنسانية RFK Jr.هذه المواعيد لا تميز فقط نهاية سياسات مكافحة العملة ، مثل الإلغاء المنهجي للخدمات المصرفية لشركات العملة المشفرة ومؤسسيها ، ولكن أيضًا بداية إطار السياسة الذي يضع بيتكوين كأصل استراتيجي.
Cryptocurrency ETP: خلق شخصي ، تعهد وموافقة جديدة على البقع
ستوافق قيادة SEC الجديدة (أو ربما CFTC) على العديد من ETPs الموضعية في الولايات المتحدة ، بما في ذلك منتجات Vaneck Solana.تم توسيع وظيفة Ethereum ETP لتشمل الاهتمام ، وتعزيز فائدتها لحاملي ، في حين تدعم كل من Ethereum و Bitcoin ETP الخلق البدني/الخلاص.سواء أكان ذلك هي SEC أو الكونغرس لإلغاء SEC SEC 121 ، فإنها ستمهد الطريق للبنوك والوسطاء إلى العملات المشفرة في بقعة الحضانة ، وزيادة دمج الأصول الرقمية في البنية التحتية المالية التقليدية.
تبني البيتكوين السيادي: توسيع الاتحادي والولايات والتعدين
نتوقع أنه بحلول عام 2025 ، ستنشئ الحكومة الفيدرالية أو ولاية أمريكية واحدة على الأقل (ربما بنسلفانيا أو فلوريدا أو تكساس) احتياطيات البيتكوين.من منظور الحكومة الفيدرالية ، من المرجح أن يتحقق هذا من خلال الاستفادة من الأمر التنفيذي لصندوق الاستقرار في صرف الخزانة الأجنبي (ESF) ، على الرغم من أن تشريع الحزبين لا يزال غير معروف.وفي الوقت نفسه ، قد تتصرف حكومات الولايات بشكل مستقل لرؤية البيتكوين كأداة للتحوط من عدم اليقين المالي أو لجذب استثمارات التشفير والابتكار.
فيما يتعلق بتعدين البيتكوين ، مع زيادة معدل تبني بلدان البريكس ، من المتوقع أن يصل عدد البلدان التي تستخدم الموارد الحكومية لاستخراج البيتكوين إلى أرقام مضاعفة (سبعة حاليًا).إن إعلان روسيا عن عزمها على تسوية التجارة الدولية في العملات المشفرة قد غذ هذا الاتجاه ، مما أبرز الأهمية المتزايدة لبيتكوين في الإستراتيجية الاقتصادية العالمية.
عدد البلدان التي تستخدم الموارد الحكومية لاستخراج البيتكوين
المصدر: أبحاث Vaneck ، اعتبارًا من ديسمبر 2024.
نتوقع أن ينتشر هذا الدعم لبيتكوين إلى النظام البيئي للتشفير في الولايات المتحدة بأكمله.مع الوضوح التنظيمي والحوافز التي تجتذب المواهب والشركات ، سترتفع الحصة العالمية لمطوري التشفير في الولايات المتحدة من 19 ٪ إلى 25 ٪.وفي الوقت نفسه ، سوف يزدهر تعدين البيتكوين في الولايات المتحدة ، وسوف ترتفع الحصة الأمريكية من قوة الحوسبة العالمية من 28 ٪ في 2024 إلى 35 ٪ بحلول نهاية عام 2025 ، مدفوعة بالطاقة الرخيصة والسياسات الضريبية المحتملة.ستعمل هذه الاتجاهات معًا على توحيد القيادة الأمريكية في اقتصاد البيتكوين العالمي.
ستصدر حصة قوة الحوسبة البيتكوين للشركات المدرجة في الولايات المتحدة 35 ٪
المصدر: JPMorgan Chase ، بيانات Research Vaneck المقدمة في 6 ديسمبر 2024.الأداء الماضي لا يضمن النتائج المستقبلية.
من المتوقع أن ترتفع حيازات Bitcoin Corporate بنسبة 43 ٪
فيما يتعلق بتبني المؤسسات ، نتوقع أن تستمر المؤسسات في تراكم البيتكوين من مستثمري التجزئة.حاليًا ، تملك 68 شركة متداولة علنًا Bitcoin على ميزانياتها العمومية ، ونتوقع أن يصل هذا الرقم إلى 100 بحلول عام 2025.تجدر الإشارة إلى أننا نتوقع بجرأة أن إجمالي كمية البيتكوين التي تحتفظ بها الشركات الخاصة والعامة (حاليًا 765،000 BTC) سيتجاوز 1.1 مليون BTC من Satoshi التي عقدت العام المقبل.هذا يعني أن حيازات Bitcoin Corporate ستنمو بمعدل نمو مذهل بنسبة 43 ٪ في العام المقبل.
ملكية الذهب والبيتكوين: مساحة نمو الأعمال والحكومة
المصدر: أبحاث Vaneck ، اعتبارًا من ديسمبر 2024.
3. قيمة الأوراق المالية المميزة تتجاوز 50 مليار دولار أمريكي
نمت Onchain Securities 61 ٪ في عام 2024
المصدر: rwa.xyz ، ديفيلاما ، اعتبارًا من 6 ديسمبر 2024.الأداء الماضي لا يضمن النتائج المستقبلية.
من المتوقع أن يحسن التشفير النظام المالي عن طريق زيادة الكفاءة واللامركزية والشفافية.نعتقد أن عام 2025 سيكون العام بالنسبة للأوراق المالية المميزة للإقلاع.حاليًا ، هناك حوالي 12 مليار دولار من الأوراق المالية الرمزية على blockchain ، معظمها (9.5 مليار دولار) هي الأوراق المالية الائتمانية الخاصة المميز المدرجة في مصدر blockchain شبه المرخص له.
في المستقبل ، نرى الإمكانات الضخمة للأوراق المالية المميزة على السلاسل العامة.نعتقد أن هناك العديد من الحوافز للمستثمرين لتعزيز الأسهم المميزة أو السندات التي سيتم إصدارها حصريًا على السلسلة.في العام المقبل ، نتوقع أن يتم تحويل كيانات مثل DTCC من تحويل الأصول المميزة بسلاسة بين السلاسل العامة والبنية التحتية المغلقة الخاصة.ستضع هذه الديناميكية معايير للمستثمرين على السلسلة لتنفيذ AML/KYC.باعتبارها حالة عدم اليقين ، نتوقع أن يتخذ Coinbase خطوات غير مسبوقة لرمز أسهم العملات المعدنية ونشرها على blockchain الأساسية.
4. يصل حجم التسوية اليومية لـ StableCoins إلى 300 مليار دولار أمريكي
زادت عمليات نقل stablecoin الشهرية (USD) بنسبة 180 ٪ على أساس سنوي في عام 2024
المصدر: Artemis XYZ اعتبارًا من 6 ديسمبر 2024.الأداء الماضي لا يضمن النتائج المستقبلية.
سوف يتجاوز StableCoins موقعها المتخصص في تداول العملة المشفرة وتصبح جزءًا أساسيًا من التجارة العالمية.بحلول نهاية عام 2025 ، نتوقع أن يستقر StableCoins 300 مليار دولار أمريكي في النقل في اليوم ، أي ما يعادل 5 ٪ من حجم المعاملة الحالي من DTCC ، في حين بلغ حجم تسوية Stablecoin اليومي في نوفمبر 2024 حوالي 100 مليار دولار أمريكي.إن اعتمادها من قبل شركات التكنولوجيا الكبيرة (مثل Apple و Google) وشبكات الدفع (Visa ، MasterCard) ستعيد تعريف اقتصاديات الدفع.
بالإضافة إلى المعاملات ، سيشهد سوق التحويلات أيضًا نموًا متفجرًا.على سبيل المثال ، قد تنمو عمليات نقل Stablecoin بين الولايات المتحدة والمكسيك 5 مرات ، من 80 مليون دولار شهريًا إلى 400 مليون دولار.ما هو السبب؟السرعة ، وفورات التكاليف ، والثقة المتزايدة للملايين من الناس ، لم يعودوا ينظرون إلى stablecoins كتجارب ، ولكن كأدوات عملية.على الرغم من أن الناس يتحدثون عن تبني blockchain ، فإن StableCoins هي حصان طروادة.
5- لدى وكيل الذكاء الاصطناعى أكثر من مليون وكيل على السلسلة
وصلت إجمالي إيرادات وكلاء الذكاء الاصطناعى في 5 أسابيع إلى 8.7 مليون دولار أمريكي
المصدر: Dune @jdhpyer اعتبارًا من 6 ديسمبر 2024.الأداء السابق لا يضمن النتائج المستقبلية
نعتقد أن أحد أكثر الروايات إقناعًا هو عميل الذكاء الاصطناعي ، والذي سيترجم إلى جاذبية ضخمة في عام 2025.وكلاء الذكاء الاصطناعي عبارة عن روبوتات ذكية اصطناعية متخصصة توجه المستخدمين لتحقيق نتائج مثل “تعظيم الفوائد” أو “تحفيز مشاركة X/Twitter”.يستخدم الوكلاء قدرتهم على تغيير الاستراتيجيات تلقائيًا لتحسين هذه النتائج.غالبًا ما يتم إدخال وكلاء الذكاء الاصطناعي في البيانات وتدريبهم على التركيز على مجال واحد.في الوقت الحالي ، توفر البروتوكولات مثل الظاهريين أدوات لإنشاء وكلاء الذكاء الاصطناعي لأداء المهام على السلسلة.يسمح Virtuals من غير الخبرة بالوصول إلى مساهمين وكيل AI اللامركزي ، مثل المواعيد الدقيقة ومقدمي مجموعات البيانات ومطوري النماذج ، بحيث يمكن للموظفين غير التقنيين إنشاء وكلاء الذكاء الاصطناعى الخاص بهم.ستكون النتيجة زيادة في عدد الوكلاء الذين يمكن للمبدعين استئجارهم لتوليد الدخل.
في الوقت الحالي ، فإن تركيز بناء الوكلاء هو Defi ، لكننا نعتقد أن وكلاء الذكاء الاصطناعى سوف يتجاوزون الأنشطة المالية.يمكن للوكلاء أن يعملوا كمؤثرين على وسائل التواصل الاجتماعي ، ومشغلات الكمبيوتر في الألعاب ، والشركاء/المساعدين التفاعليين في تطبيقات المستهلكين.أصبح الوكلاء مهمون من المؤثرين X/Twitter مثل Bixby ومحطة الحقائق ، الذين لديهم 92000 و 197000 متابع ، على التوالي.لذلك ، نعتقد أن الإمكانات الضخمة للوكلاء سوف تفرخ أكثر من مليون وكيل جديد في عام 2025.
6. قيمة القفل الكلي (TVL) لطبقة Bitcoin 2 تصل إلى 100000 BTC
بلغ إجمالي عدد أسهم Bitcoin L2 المقفلة 30،000 BTC ، بزيادة 600 ٪ حتى الآن في عام 2024
المصدر: Defilama اعتبارًا من 6 ديسمبر 2024.الأداء الماضي لا يضمن النتائج المستقبلية.لا ينصح بشراء أو بيع أي من الأوراق المالية المذكورة هنا.
نحن نراقب عن كثب ظهور Bitcoin L2 blockchains التي لديها إمكانات كبيرة لتغيير نظام البيتكوين البيئي.يتيح تمديد Bitcoin حلول L2 هذه لتحقيق انخفاض زمن الوصول وإنتاجية المعاملات العليا ، وبالتالي حل حدود الطبقة الأساسية.بالإضافة إلى ذلك ، يعزز Bitcoin L2 قدرات Bitcoin من خلال إدخال إمكانيات العقود الذكية ، والتي يمكن أن تعمل على تشغيل نظام بيئي قوي للتمويل غير مركزي (DEFI) المبني حول Bitcoin.
في الوقت الحالي ، يمكن نقل Bitcoin من bitcoin blockchain إلى منصات العقود الذكية عبر Brided أو ملفوفة BTC ، والتي تعتمد على أنظمة الطرف الثالث المعرضة للمتسللين ونقاط الأمن.تم تصميم حل Bitcoin L2 لمعالجة هذه المخاطر من خلال توفير إطار عمل يتكامل مباشرة مع طبقة قاعدة البيتكوين ، مما يقلل من الاعتماد على الوسطاء المركزيين.على الرغم من بقاء قيود السيولة وحواجز التبني ، من المتوقع أن تعزز Bitcoin L2 الأمن واللامركزية ، مما يمنح حاملي BTC مزيدًا من الثقة لاستخدام Bitcoin بنشاط في نظام بيئي لا مركزي.
كما هو موضح ، شهد حل Bitcoin L2 نموًا متفجرًا في عام 2024 ، حيث بلغ إجمالي القيمة المقفلة (TVL) أكثر من 30،000 BTC ، وهو نمو عام 600 ٪ إلى حوالي 3 مليارات دولار.في الوقت الحالي ، هناك أكثر من 75 مشروعًا Bitcoin L2 قيد التطوير ، ولكن من المحتمل أن يحقق عدد قليل فقط تبنيًا واسع النطاق على المدى الطويل.
يعكس هذا النمو السريع حاجة قوية لحاملي BTC للبحث عن الفوائد وفائدة الأصول الأوسع.نظرًا لأن تقنية تجريد السلسلة وبيتكوين L2 تنضج تدريجياً إلى منتج يمكن استخدامه من قبل المستخدمين النهائيين ، ستصبح Bitcoin أيضًا جزءًا لا غنى عنه من Defi.على سبيل المثال ، تسلط منصات مثل تجريد السلسلة القريبة التي تستخدمها IKA على SUI أو Infinex الضوء على كيفية تعزيز حلول البيتكوين المبتكرة من قابلية البيعينات البينية مع النظم الإيكولوجية الأخرى.
من خلال تمكين الإقراض الآمن والفعال على السلسلة وغيرها من حلول Defi بدون إذن ، ستقوم Bitcoin L2 والتقنيات المجردة بتحويل البيتكوين من متجر سلبي ذي قيمة إلى لاعب نشط في نظام بيئي لا مركزي.مع توسيع نطاق التبني ، ستجلب هذه التقنيات فرصًا كبيرة للسيولة على السلسلة والابتكار عبر السلسلة ومستقبل مالي أكثر تكاملاً.
7. Ethereum Blob Space يولد 1 مليار دولار من الرسوم
تم إصدار Ethereum Blob يوميًا
المصدر: Dunehildobby اعتبارًا من 6 ديسمبر 2024.الأداء الماضي لا يضمن النتائج المستقبلية.
يناقش مجتمع Ethereum بنشاط ما إذا كانت Ethereum قد اكتسبت قيمة كافية من شبكة L2 من خلال Blob Space ، وهي مكون رئيسي في خريطة الطريق التوسعية.تعمل مساحة Blob كطبقة بيانات مخصصة حيث تقدم L2 التاريخ المضغوط لمعاملاته إلى Ethereum ويدفع ETH لكل Blob.على الرغم من أن هذه البنية تدعم قابلية التوسع في Ethereum ، إلا أن L2 لديها حاليًا قيمة صغيرة للغاية يتم تصديرها إلى الشبكة الرئيسية ، مع هامش ربح إجمالي يبلغ حوالي 90 ٪.هذا يثير مخاوف من أن القيمة الاقتصادية لإيثريوم قد تتم تحويلها إلى L2 ، مما يؤدي إلى عدم استخدام الطبقة الأساسية.
على الرغم من التباطؤ الأخير في نمو مساحة النقطة ، نتوقع أن يتوسع استخدامه بشكل كبير بحلول عام 2025 ، ويرجع ذلك أساسًا إلى ثلاثة عوامل رئيسية:
-
اعتماد L2 المتفجر: ينمو حجم التداول على Ethereum L2 بمعدل سنوي يزيد عن 300 ٪ مع انتقال المستخدمين إلى بيئات منخفضة التكلفة وعالية الإنتاجية للتطبيقات Defi والألعاب والتطبيقات الاجتماعية.نظرًا لأن المزيد والمزيد من المعاملات تتدفق إلى Ethereum للتسوية النهائية ، فإن الزيادة في DAPPs المستهلك على L2 ستزيد بشكل كبير من الطلب على مساحة النقطة.
-
تحسين Rollup: سيشجع التقدم في تقنية Rollup ، مثل ضغط البيانات المحسّن وتكلفة النشر المنخفضة لبيانات النشر ، L2 على تخزين المزيد من بيانات المعاملات على Ethereum ، مما يتيح إنتاجية أعلى دون التضحية باللامركزية.
-
مقدمة في حالات الاستخدام العالية: زيادة التطبيقات على مستوى المؤسسات ، والحلول المالية التي تعتمد على ZK-Rollup ورمز الأصول في العالم الحقيقي ، سيؤدي .
بحلول نهاية عام 2025 ، نتوقع أن تكلف مساحة النقطة أكثر من مليار دولار ، وهي أعلى من المستويات التي لا تذكر حاليًا.سيعزز هذا النمو موقف Ethereum كطبقة تسوية نهائية للتطبيقات اللامركزية ، مع تعزيز قدرتها على اكتساب القيمة من النظام الإيكولوجي L2 المتوسع بسرعة.ستقوم مساحة النقطية من Ethereum بتوسيع الشبكة وتصبح المصدر الرئيسي للإيرادات ، وتوازن بين العلاقة الاقتصادية بين MainNet و L2.
8. وصل Defi إلى مستوى قياسي ، حيث يصل حجم التداول في DEX إلى 4 تريليون دولار أمريكي و TVL يصل إلى 200 مليار دولار أمريكي
Defi (التمويل اللامركزي) القيمة الإجمالية المقفلة (TVL)
المصدر: Defilama اعتبارًا من 6 ديسمبر 2024.الأداء الماضي لا يضمن النتائج المستقبلية.
على الرغم من أن حجم التبادلات اللامركزية (DEX) (المطلقة والرابطة للتبادلات المركزية) تصل إلى أعلى مستويات قياسية ، إلا أن القيمة الإجمالية المغلقة للتمويل اللامركزي (DEFI) لا تزال أقل بنسبة 24 ٪ من الذروة.نتوقع أن يتجاوز حجم التداول DEX 4 تريليون دولار بحلول عام 2025 ، وهو ما يمثل 20 ٪ من حجم التداول في CEX ، مدفوعًا برموز ذات صلة بـ AI و DAPPs الجديدة التي تواجه المستهلك.
بالإضافة إلى ذلك ، فإن تدفق الأوراق المالية الرمزية والأصول عالية القيمة سيعزز نمو DEFI ، مما يوفر سيولة جديدة وفائدة أوسع.لذلك ، نتوقع أن ينتعش Defi TVL أكثر من 200 مليار دولار بحلول نهاية العام ، مما يعكس الطلب المتزايد على البنية التحتية المالية اللامركزية في الاقتصاد الرقمي المتطور.
9. يستعيد سوق NFT ، ويصل حجم التداول إلى 30 مليار دولار أمريكي
تراجع أرقام NFT في عام 2024 ؛
المصدر: اعتبارًا من: 6 ديسمبر 2024.الأداء الماضي لا يضمن النتائج المستقبلية.لا ينصح بشراء أو بيع أي من الأوراق المالية المذكورة هنا.
لقد جلب سوق Bear من 2022 إلى 2023 ضربة قوية إلى صناعة NFT ، مع انخفاض حجم التداول بنسبة 39 ٪ منذ 2023 و 84 ٪ منذ عام 2022.في حين أن سعر الرموز المتجانسة بدأ في الانتعاش في عام 2024 ، فإن معظم NFTs متأخر ، والأسعار الضعيفة والنشاط غير النشط ، ولم ير نقطة تحول حتى نوفمبر.على الرغم من هذه التحديات ، استفادت بعض المشاريع المتميزة من العلاقات المجتمعية القوية لتجاوز القيم المضاربة وبالتالي قاوم الاتجاهات الهابطة.
على سبيل المثال ، تحولت Pudgy Penguins بنجاح إلى علامة تجارية للمستهلك من خلال جمع الألعاب ، في حين اكتسبت Miladys مكانة ثقافية في مجال الثقافة الساخرة عبر الإنترنت.وبالمثل ، ينمو نادي اليخوت بالملل (BAYC) إلى قوة ثقافية مهيمنة ، حيث اجتذب اهتمامًا واسع النطاق من العلامات التجارية والمشاهير ووسائل الإعلام الرئيسية.
مع انتعاش ثروة التشفير ، نتوقع من المستخدمين الأثرياء الجدد أن يستثمروا في NFTS ليس فقط كاستثمارات مضاربة ، ولكن كأصول ذات أهمية ثقافية وتاريخية دائمة.بالنظر إلى السمعة الثقافية القوية وأهمية المقتنيات المعروفة مثل Cryptopunks و Cryptopunks Club (BAYC) ، فمن المحتمل أن تستفيد من هذا الانتقال.في حين أن Bayc و Cryptopunks لا يزالون أقل بكثير من قمم التداول التاريخية ، حيث انخفضت حوالي 90 ٪ و 66 ٪ على التوالي في ETH ، فإن مشاريع أخرى مثل البطاريق البودغي والميلاديس تجاوزت بالفعل مستويات أسعار سابقة.
يستمر Ethereum في السيطرة على مساحة NFT ، مع أهم مجموعات.بحلول عام 2024 ، يمثل 71 ٪ من معاملات NFT ، ونتوقع أن يرتفع هذا العدد إلى 85 ٪ بحلول عام 2025.تنعكس هذه الهيمنة في تصنيفات CAP في السوق ، حيث تشغل NFTs المستندة إلى Ethereum جميع أفضل 10 و 16 من أفضل 20 عامًا ، مما يبرز الدور الرئيسي لـ blockchain في نظام NFT البيئي.
على الرغم من أن حجم التداول NFT قد لا يعود إلى مستويات الإثارة في الدورات القليلة السابقة ، إلا أننا نعتقد أنه مع تحول السوق إلى الاستدامة والأهمية الثقافية بدلاً من المضاربة المضاربة ، فإن حجم المعاملة السنوي قدره 30 مليار دولار يمكن تحقيقه. من الذروة في عام 2021.
10. رمز DAPP يضيق فجوة الأداء مع الرموز L1
تقوم الرموز المميزة للطبقة 1 بأداء أفضل مرتين من قيادة DAPPs في عام 2024
المصدر: ناقلات السوق اعتبارًا من 8 ديسمبر 2024.الأداء الماضي لا يضمن النتائج المستقبلية.MVScle Index Tracking Smart Contract Platform.MVIALE INDEX يتتبع الرموز تطبيقات البنية التحتية.
يتمثل موضوع ثابت في السوق الثور 2024 في أن الرموز الرموز L1 blockchain تؤدي أداء أفضل بكثير من الرموز المميزة (DAPP).على سبيل المثال ، ارتفع مؤشر MVScle ، الذي يتتبع منصات العقود الذكية ، بنسبة 80 ٪ حتى الآن هذا العام ، في حين أن مؤشر Mviale ، الذي يطبق الرموز ، قد عاد فقط 35 ٪ في نفس الفترة ، متخلفًا.
ومع ذلك ، نتوقع أن تتغير هذه الديناميكية في وقت لاحق من عام 2024 حيث سيتم إطلاق موجة جديدة من DAPPs ، مما يوفر منتجات مبتكرة وعملية تجلب القيمة إلى الرموز المميزة.من بين اتجاهات الموضوع الرئيسية ، نعتقد أن الذكاء الاصطناعي هي فئة بارزة من ابتكار DAPP.بالإضافة إلى ذلك ، فإن مشروع شبكة البنية التحتية المادية اللامركزية (DEPIN) لديه إمكانات كبيرة لجذب مصلحة المستثمرين واهتمام المستخدمين ، مما يساعد على تحقيق إعادة توازن أوسع بين الرموز L1 و DAPP.
يؤكد هذا التحول على الأهمية المتزايدة للتطبيق العملي وسوق المنتجات لتحديد نجاح الرموز المميزة للتطبيق في مجال التشفير المتطور.
