Source: Binance

Points importants

• Le récit, le sentiment et le battage médiatique peuvent susciter l’intérêt à court terme des utilisateurs, mais ne sont pas suffisants pour atteindre une croissance à long terme, en particulier sur un marché baissier.Les projets qui reposent uniquement sur les récits de l’industrie ou les récompenses externes attirent souvent les utilisateurs à court terme, ce qui peut être difficile à long terme.

• Les projets devraient se concentrer sur la fourniture de valeur réelle aux utilisateurs ayant des avantages tangibles tels que les cas d’utilisation réussis et les avantages durables.Cette approche centrée sur l’utilisateur peut maintenir l’engagement des utilisateurs et développer une fidélité après le battage médiatique initial.En fin de compte, offrez une valeur significative et une innovation continue, assurer le développement à long terme de projets individuels et créer un marché de crypto-monnaie plus sain et plus résilient.

• Dans ce rapport, nous nous concentrons sur trois façons d’atteindre la «valeur réelle» (non exhaustive): la demande réelle, le revenu réel et le bénéfice et le taux de rendement réel.

• La demande réelle fait référence à la volonté et à la capacité des participants à utiliser et à payer des produits ou des services sans compter sur des récompenses externes.L’ajustement étroit entre le produit et le marché peut créer une demande inhérente et permettre au projet de générer des bénéfices soutenus.

• Le revenu réel fait référence au revenu tangible généré par le projet, généralement à partir des frais d’accord.Lorsqu’il est combiné avec une économie de jetons saine et des dépenses d’exploitation inférieures, le projet peut atteindre la rentabilité opérationnelle.

• Le taux de rendement réel de l’économie des crypto-monnaies provient d’une source tangible de revenus et ne dépend pas entièrement de l’émission de jetons d’inflation.

Défis pour rester intéressé

Le récit, le sentiment et le battage médiatique sont cruciaux pour générer des mouvements de prix à court terme et attirer les intérêts de la vente au détail.Cependant, ces facteurs ne sont pas suffisants en eux-mêmes pour maintenir une croissance à long terme des prix et des activités.Cette situation est plus évidente dans les marchés latéraux ou les marchés, lorsque l’activité de la chaîne diminue et que les entrées de capitaux ralentissent.Les projets qui s’appuient uniquement sur les récits de l’industrie ou incitent les activités en fournissant des récompenses externes telles que des points ou l’exploitation aérienne seront confrontées à un environnement d’exploitation plus difficile.

Dans ce cas, les projets qui fournissent une certaine valeur tangible intrinsèque ont tendance à mieux fonctionner car ils maintiennent un niveau d’activité de base quelles que soient les conditions du marché.

Situation actuelle

De nombreux projets ont réussi à attirer l’attention des utilisateurs à l’aide de tendances actuelles, telles que des récits populaires tels que l’intelligence artificielle, la reprise ou la couche d’infrastructure.Cependant, certains de ces projets n’ont pas réussi à maintenir leur élan de développement, et l’intérêt des utilisateurs s’est également affaibli à mesure que le temps essaie, ce qui rend difficile la cachée de la baisse.

Des projets qui reposent fortement ou entièrement sur des incitations externes telles que les systèmes de points et les engagements aériens pour attirer et retenir les utilisateurs ont montré une tendance similaire.Bien que ces stratégies puissent stimuler l’intérêt et l’engagement des utilisateurs dès le début, ils ne parviennent souvent pas à favoriser l’engagement à long terme.Une fois le plan de points résilié ou les jetons est éteint, les utilisateurs seront perdus, manquant d’une raison inhérente de les garder.

Dans l’ensemble, les projets qui dépendent entièrement de battage médiatique ou de récompenses externes ont tendance à attirer uniquement les bases d’utilisateurs à court terme.De plus, sans innovation tangible, ces projets ne pourront pas apporter une contribution significative au développement global et à la maturité de l’écosystème de la crypto-monnaie.

Concentrez-vous sur la fourniture de la valeur réelle

Pour atteindre une croissance durable, les projets doivent se concentrer sur l’offre d’une valeur réelle aux utilisateurs.Dans ce rapport, nous définissons à peu près la «valeur réelle» comme un produit ou un projet qui peut fournir des avantages tangibles, qui peuvent être un cas d’utilisation réussi, un taux de rendement durable ou d’autres récompenses tangibles.Nous le présenterons en détail dans la section suivante.

Le but de fournir une valeur réelle est de permettre aux utilisateurs de rester impliqués après l’étape initiale du battage médiatique, et ils continueront à utiliser la plate-forme même s’il n’y a pas de récompense externe.À l’heure, cette approche centrée sur l’utilisateur peut cultiver la fidélité et encourager les utilisateurs à promouvoir la plate-forme auprès d’autres, formant ainsi un volant de croissance.

Figure 1: Attirer, interagir et ravir les utilisateurs pour créer un volant de croissance

Source: HubSpot.

En fait, les projets peuvent développer des solutions qui répondent aux besoins réels et offrent des avantages intrinsèques, qui peuvent cultiver une base d’utilisateurs fidèles afin qu’ils participent toujours après une courte période d’incitations.Cette approche garantit non seulement le développement à long terme de projets individuels, mais contribue également à créer un marché des crypto-monnaies plus sain et plus résiliente.À long terme, le succès de l’écosystème de la crypto-monnaie dépendra de la capacité du projet à offrir une valeur significative et à stimuler l’innovation continue.

Comprendre tous les aspects de la valeur réelle

Comme mentionné ci-dessus, nous définissons à peu près la «valeur réelle» comme un produit ou un projet qui peut offrir des avantages tangibles.Il existe de nombreuses façons de créer de la valeur pour les acteurs du marché, mais nous commençons principalement à partir de trois aspects:

• Demande réelle: fait référence à la fourniture d’un produit ou d’un service qui peut répondre aux besoins réels ou aux cas d’utilisation des utilisateurs.

• Revenu réel / bénéfice / flux de trésorerie: fait référence à la réalisation générale de la durabilité financière en générant des dépenses.

• Taux de rendement réel: fait référence aux revenus générés par une source tangible de revenus aux détenteurs de jetons.

1. Exigences réelles

La demande réelle se manifeste dans la volonté et la capacité des participants à la crypto-monnaie à utiliser et à payer un produit ou un service spécifique sans fournir de récompenses externes (telles que les engagements aériens et l’exploitation des points, etc.).Ceci est généralement réalisé grâce à un ajustement étroit entre le produit et le marché, y compris les lacunes ou les demandes du marché pour combler, ou fournir des fonctionnalités et des cas d’utilisation précieux qui résonnent avec de nombreux utilisateurs.

L’ajustement étroit entre le produit et le marché peut créer une demande inhérente et permettre au projet de générer des bénéfices soutenus.Cela fournit à son tour les ressources nécessaires et l’attrait des utilisateurs pour le développement continu du projet, répondant ainsi aux besoins en constante évolution des utilisateurs finaux.

Nous avons assisté à la demande réelle des industries à l’ancienne, avec l’attractivité des utilisateurs et les indicateurs financiers qui continuent de croître.La finance décentralisée (DEFI) est un exemple de cette tendance, et elle devient une partie importante de l’économie de la crypto-monnaie en fournissant des projets de cas d’utilisation indispensables:

• La plate-forme de trading décentralisée (DEX) fournit aux utilisateurs une infrastructure pour l’échange de jetons sur chaîne.

• Liquid Engage permet aux utilisateurs de maintenir la liquidité tout en promettant des actifs.

• Le marché monétaire permet des prêts d’actifs peer-to-peer (C2C).

• Les ponts transversales facilitent le transfert d’actifs entre différentes chaînes.

• Les pièces de monnaie stables offrent une réserve stable sous forme d’actifs de crypto-monnaie et peuvent être utilisés dans les services de paiement.

En plus des finances décentralisées, nous avons également observé que les catégories émergentes ont réussi à répondre à une forte demande du marché, attirant un grand nombre d’utilisateurs:

• La plate-forme de trading centralisée fournit un ensemble complet d’outils intégrés, notamment les dépôts de devises fiduciaires, le trading spot et levier, les produits financiers et les portefeuilles web3.

• Les robots de trading télégramme optimisent l’expérience de trading en chaîne et saisissent la forte demande de trading de la monnaie meme en rendant le processus de trading plus pratique et plus fluide.

• Les marchés prédictifs permettent aux participants d’échanger des parts ou des jetons en fonction des résultats d’événements futurs tels que les élections politiques, les événements sportifs et les événements de culture populaires.

• Le jeu répond aux besoins réels des joueurs en dehors de la communauté des crypto-monnaies et introduit davantage l’économie innovante dans le jeu.

• Les outils d’analyse en chaîne collectent, organisent et convertissent les données brutes de la blockchain en informations exploitables, dont certaines offrent des fonctionnalités supplémentaires grâce à des abonnements payants.

Cette liste n’est pas exhaustive, mais c’est simplement pour illustrer la durabilité qu’ils démontrent en termes d’attrait et de croissance des utilisateurs au fil du temps.

Il est crucial de distinguer les projets qui correspondent étroitement aux produits et aux marchés des projets qui n’ont pas le potentiel de croissance durable.

2. Revenu réel et bénéfice

Le revenu réel fait référence au revenu tangible généré par le projet, généralement à partir des frais d’accord.Lorsqu’ils sont combinés avec une économie de jetons sains, les projets continuent de générer des revenus qui couvrent les coûts d’exploitation, peuvent atteindre la rentabilité et fonctionner durablement pendant une longue période sans compter sur des capitaux externes.

La rentabilité du projet peut être calculée comme suit:

Bénéfice = revenus – dépenses d’exploitation – émission de jetons

Les revenus totaux du projet moins les dépenses d’exploitation et l’émission de jetons peuvent être calculés.Comme observé, il s’agit non seulement de revenus, mais des projets ne peuvent faire des bénéfices que si le chiffre d’affaires total dépasse ses coûts, y compris les dépenses d’exploitation et l’émission de jetons.

Figure 2: Top 10 des accords basés sur la rentabilité de 30 jours