Analyse des indicateurs de marché bitcoin populaires

Source: Mind on-Chain, compilé par: Shaw Bitchain Vision

Le cycle de Bitcoin est une étude extrême: les fluctuations violentes, les pics fanatiques et les ajustements inévitables. Parmi les nombreux indicateurs qui tentent de capturer le rythme du marché, on se démarque de sa prédiction incroyablement précise des sommets du cycle: l’indicateur supérieur du cycle PI.Mais que se passe-t-il si cet outil, qui est très apprécié pour sa précision historique, évolue constamment à mesure que le marché du bitcoin mûrit?

Dans cet article, nous disséquerons ses mécanismes, explorerons ses signaux actuels et introduirons une approche d’adaptation améliorée pour nous assurer de rester en sécurité dans un environnement de marché en mutation.

Aperçu des points clés

• Saisir le rythme du marché: Le haut du cycle PI révèle des moments où le fanatisme à court terme va au-delà de la tendance sous-jacente du bitcoin.

• Embrasser l’évolution: Le cycle de maturité de Bitcoin montre que son intensité de pointe s’affaiblit progressivement avec le temps; Reconnaître ce changement est crucial pour éviter la mauvaise sortie sur un marché de plus en plus stable.

• Utiliser plusieurs signaux: Il n’y a pas de «indicateur de domicile» unique qui peut ouvrir la voie – combiner des indicateurs d’oscillation avec l’analyse sur chaîne, les tendances macroéconomiques et les indicateurs de sentiment pour former une stratégie complète.

• Restez flexible pour faire face à l’incertitude: Bien qu’il existe une forte possibilité de hausses explosives, des situations telles qu’une augmentation constante ou une consolidation à long terme nécessitent également des stratégies flexibles pour répondre efficacement.

Analyse du mécanisme supérieur du cycle PI

Les cycles de prix de Bitcoin ne sont pas un chaos désordonné; Ils suivent un schéma rythmique motivé par la psychologie humaine, l’acceptation du marché et le pouvoir économique.Au cœur de ce rythme se trouve l’indicateur le plus élevé du cycle PI, un outil apparemment simple qui a remporté une place dans le domaine de l’analyse du bitcoin.

À première vue, cet indicateur est concis et clair.Il tire deux moyennes mobiles: la moyenne mobile simple de 111 jours (SMA) et le X2 SMA de 350 jours.Lorsque le SMA plus court porte le plus long, le marché est généralement dans un fanatisme extrême et coïncide historiquement avec les pics cycliques de Bitcoin.

La chose exquise à propos de « PI périodique haut » est qu’elle peut capturer la divergence de l’élan.La moyenne mobile à court terme peut rapidement répondre à l’accélération récente des prix, reflétant l’enthousiasme des commerçants et la mentalité « FOMO ».La moyenne mobile à long terme peut lisser les fluctuations à court terme, représentant la normale structurelle du marché.À mesure que ces moyennes s’approchent, cela indique que les rendements à court terme ont largement dépassé la stabilité inhérente – un reflet précis mathématique du fanatisme à la fin du cycle.

Historiquement, cette métrique marque avec précision les célèbres pics de Bitcoin à chaque fois:

• 2013: Le marché a bondi pour la première fois et a finalement chuté brusquement.

• 2014: Les doubles pics du cycle sont à nouveau parfaitement présentés en quelques jours.

• 2017: Le prix du bitcoin approche de 20 000 $, et à ce moment la moyenne mobile simple de 111 jours ne fait que traverser la moyenne double mobile de 350 jours.

• 2021: L’intersection coïncide avec le pic sur chaîne, marquant parfaitement la fin de la montée parabolique, suivie d’un rebond mais est finalement tombé au fond.

Bien que le haut du cycle PI offre un aperçu extraordinaire des extrêmes du marché, ce n’est pas une boule de cristal qui prédit l’incertitude. Il confirme les conditions du marché fanatiques plutôt que de prédire les pics futurs exacts.Aujourd’hui, les moyennes mobiles de Bitcoin sont encore éloignées, indiquant que les conditions historiques qui ont déclenché une traversée – la montée parabolique d’une explosion à part entière – ne sont pas encore apparues.

Limites des indicateurs classiques

Les hauts du cycle PI sont utiles pour identifier les sommets du cycle historique, mais il a également certaines limites, que nous devons tous comprendre.Sur le marché actuel, la moyenne mobile rapide oscille autour de 110 000 $, tandis que la moyenne mobile à long terme pondérée à double pondération est d’environ 187 000 $.Pour avoir des intersections traditionnelles, le bitcoin doit augmenter fortement, susceptible de percer 200 000 $, ce qui nécessite désormais un sentiment de « FOMO » solide et de prix quasi vertical.

L’indicateur fournit également un signal binaire: traversant ou pas de traversée.Cette caractéristique «tout ou rien» peut mettre les investisseurs en danger, et si les prix commencent à se consolider sous le seuil croisé, ou que le pic du marché s’affaiblit progressivement au fil du temps – un phénomène qui devient de plus en plus évident à mesure que le bitcoin mûrit – il peut mettre les investisseurs en danger.Explorons ce concept davantage.

Index d’oscillation supérieur à cycle PI

Pour répondre à ces limitations, l’oscillateur supérieur du cycle PI transforme les intersections traditionnelles en mesures de risque et de positionnement du cycle continu en temps réel.Plutôt que de fournir un seul signal binaire, l’oscillateur calcule la différence en pourcentage entre la moyenne mobile simple de 111 et 350 jours × 2 et la normalise à des valeurs lisibles.

• Orange apparaît lorsque la moyenne mobile convergeContexte, cela annonce historiquement le sommet.

• vertLa mise en évidence est la période où la moyenne est significativement différente et est alignée sur le fond.

Cet indicateur à l’échelle continue présente de nombreux avantages par rapport aux indicateurs traditionnels.Il nous permet de surveiller les risques en temps réel et d’ajuster les positions progressivement, plutôt que d’attendre l’intersection de « tout ou rien ».Il capture également l’intensité décroissante de l’intensité de pic périodique, car chaque nouveau cycle peut ne pas atteindre la même valeur extrême que le cycle précédent.

Relativement parlant, la valeur maximale de chaque cycle diminue progressivement. Voici les lectures d’indicateurs d’oscillation maximaux:

• Cycle 2013/14:130

• Cycle 2017:110

• 2021 Cycle:100

La structure du marché en constante évolution de Bitcoin signifie que le simple fait d’attendre l’intersection classique peut manquer des opportunités ou retarder la sortie. Par conséquent, une approche plus flexible est nécessaire.

Actuellement, l’indice d’oscillation se lit sur 37, ce qui est beaucoup plus bas que historiquement lié au sommet du cycle.Cela montre queBien que Bitcoin ait connu un fort marché haussier au début de 2024 et au début de 2025, le marché n’est pas encore entré dans la phase fanatique de fin de cycle qui apparaît généralement avant le sommet.En suivant l’indicateur d’oscillation, pour ceux qui souhaitent réaliser un profit dans ce cycle, ferment progressivement les positions lorsque l’indicateur se lit près de 75 ou plusPeut-être un choix judicieux.

Limitations et perspectives d’avenir

Bien que l’indicateur d’oscillation assure une meilleure précision que les indicateurs traditionnels, il n’est pas sans défauts.Et tout dépend de deux hypothèses principales:

1. À mesure que Bitcoin mûrit progressivement, son pic des prix continue de baisser;

2. Le cycle se termine par une fin parabolique.

Le premier semble probable, mais le second est à discuter.Ce salon de marché peut-il éviter le pic et le pic, et être plutôt motivé par l’achat institutionnel continu plutôt que par la spéculation au détail, réalisant une augmentation progressive?

certainement.Cette augmentation lente à long terme de manière étape par étape peut se poursuivre, puis l’enthousiasme s’estompe sans une baisse significative.Dans ce cas, l’indicateur d’oscillation fonctionnera presque certainement mal, car il s’appuie sur une montée verticale pour stimuler la lecture.Pour cette raison, il est crucial de réduire le risque de ces indicateurs uniques en intégrant des outils d’analyse sur chaîne aux multiples facettes et d’autres signaux macro.

J’ai l’intention de regarder ce scénario de «déclin lent» et l’impact potentiel qu’il pourrait avoir sur notre portefeuille pendant ce cycle, car rien n’est absolument absolu.Ce n’est pas parce que nous avons connu une entente élevée par la psychologie « FOMO » dans chaque cycle, cela ne signifie pas que cela se reproduira cette fois.

Mais personnellement, je suis entièrement d’accord avec le point de vue que l’histoire ne se répétera pas, mais il y aura toujours des rythmes similaires.Dans un marché comme le bitcoin avec une volatilité sévère et des facteurs psychologiques complexes, j’ai certainement tendance à penser qu’il y aura un rebond décisif à un moment donné.Mais personne ne peut dire quand cela se produira.