مراجعة شاملة للبنوك الرقمية المشفرة

المؤلف: ستايسي مور، محلل التشفير؛ الترجمة: xz@bitchainvision

كان هناك وقت كانت فيه إدارة الأصول المشفرة تعني التوفيق بين محافظ متعددة، والتنقل في البورصات المعقدة، وتكبد رسوم صرف عالية، والتعامل مع احتياجات الاستهلاك في العالم الحقيقي.

واليوم، يقوم جيل جديد من البنوك الرقمية المشفرة بإعادة اختراع هذه التجربة.ومن خلال تطبيق واحد، لا يمكن للمستخدمين الاحتفاظ بالعملات المستقرة ذات الفائدة فحسب، بل يمكنهم أيضًا إنفاقها مباشرة لدى التجار، وتحقيق تدفقات رأس المال العالمية دون أي احتكاك تقريبًا.

تشبه بعض المنصات بنوك التكنولوجيا المالية المجهزة بقنوات مشفرة، في حين أن البعض الآخر مبني بالكامل على السلسلة – حيث يقوم بدمج العملات المستقرة وبروتوكولات التمويل اللامركزي والمحافظ ذاتية الاستضافة في نظام بيئي موحد.

ستقدم هذه المقالة تحليلًا متعمقًا للوضع الحالي وآلية التشغيل ومصفوفة الخدمات للبنوك الرقمية المشفرة، وتحلل الشركات الرائدة في هذا المجال من حيث تجربة المستخدم والربحية واختراق السوق.

1. البلازما واحد

Plasma One عبارة عن بنك رقمي ومنصة بطاقات خصم مشفرة مع العملات المستقرة في جوهرها، حيث تدمج وظائف الادخار والاستهلاك والتحويل والقيمة المضافة للدولار الرقمي في تطبيق واحد.

تم بناء النظام الأساسي على سلسلة Plasma Layer1 ويتم وصفه بأنه أول بنك رقمي في العالم مصمم بالكامل حول العملات المستقرة. إنه يخدم بشكل أساسي المستخدمين العالميين (خاصة الأسواق الناشئة) الذين يعتمدون على العملات المستقرة بالدولار الأمريكي للإدارة المالية اليومية.يتمتع المشروع بتمويل قوي ويدعمه مستثمرون معروفون مثل صندوق Peter Thiel والرئيس التنفيذي لشركة Tether.لقد أكملت تمويلًا بقيمة 24 مليون دولار أمريكي، وتم تجاوز الاكتتاب في رمزها الأصلي XPL بمقدار 3.73 مليار دولار أمريكي.

<ب>الوظائف الأساسية:

محفظة العملات المستقرة غير الخاضعة للحضانة: يحتفظ المستخدمون بمفاتيحهم الخاصة، دون الحاجة إلى تذكير؛

مدخرات عالية العائد: يتجاوز الدخل السنوي لـ USDT 10%، ويتم تجميع الدخل في الوقت الفعلي حتى لحظة الاستهلاك؛

بطاقة الخصم Visa (الافتراضية + المادية): تستخدم مباشرة استهلاك العملة المستقر لدى أكثر من 150 مليون تاجر في أكثر من 150 دولة؛

استرداد نقدي بنسبة 4% على الاستهلاك: يتم دفع المكافآت بعملة XPL، ويمكن للمستخدمين والشركاء النشطين الاستمتاع بمستويات أعلى؛

الدفع الفوري بالعملة المستقرة: تحويل USDT على السلسلة العالمية بدون رسوم (حل مثالي للفرق عبر الحدود)؛

تكامل DeFi السلس: ترتبط مصادر الإيرادات باستراتيجيات تكديس السيولة مثل EtherFi.

<ب>هيكل الرسوم:

لا توجد رسوم معالجة على تحويلات واستهلاك العملات المستقرة؛

لا توجد رسوم شهرية ورسوم إدارة الحساب؛

لا توجد متطلبات لإعادة الشحن: استخدم رصيد كسب الفائدة مباشرة للاستهلاك؛

تتم تسوية صرف العملات وفقًا لسعر الصرف القياسي لشبكة فيزا؛

يجوز للشركاء الخارجيين فقط فرض رسوم السحب.

<ب>معلومات أخرى:

تغطي الخدمات أكثر من 150 دولة (المناطق التي يمكن الوصول إليها عبر شبكة التأشيرات)؛

وهو يدعم في البداية USDT (Tether) وسيتوسع تدريجيًا ليشمل عملات أكثر استقرارًا؛

حصلت على دعم استثماري من صندوق مؤسسي بيتر ثيل والمديرين التنفيذيين لشركة Tether؛

يتم إصدار البطاقة من قبل شركة Signify Holdings (جهة إصدار بطاقة شريك Visa)؛

التدابير الأمنية: حماية المفاتيح على مستوى الأجهزة، والتخزين المشفر، والتدقيق المستمر، ومراقبة الاحتيال في الوقت الحقيقي.

2. إيثرفي كاش

EtherFi Cash عبارة عن بنك رقمي مشفر غير ودي وخدمة بطاقة Visa تتيح للمستخدمين استهلاك واقتراض وإضافة قيمة من خلال ETH وBTC والعملات المستقرة مع التحكم الكامل في أصولهم.

تم تصميم المنصة خصيصًا للمستخدمين والمؤسسات المشفرة الأصلية، حيث تدمج استراتيجيات دخل DeFi مع الوظائف المالية في العالم الحقيقي، مما يسمح للمستخدمين بالمشاركة في الحصول على السيولة وإعادة التعهد وضمان الائتمان دون بيع الرموز.

المؤشرات البيئية لـ EtherFi Cash اعتبارًا من 20 أكتوبر (مصدر البيانات: Dune Analytics، DeFiLlama) هي كما يلي:

منذ إطلاقها في منتصف عام 2025، أصبحت EtherFi Cash واحدة من أكثر منتجات بطاقات التشفير نشاطًا في السوق.

تدير المنصة ما يزيد عن 200 مليون دولار أمريكي من الودائع، ولديها في المتوسط أكثر من 2,300 مستخدم نشط يوميًا، ويبلغ متوسط حجم معاملات البطاقة الشهرية 12,500.

يتمتع المنتج بسوق محتملة ضخمة وتصميم طبقة تجريد غير مستغلة، مما يمكن أن يجذب المستثمرين الناضجين والمستخدمين العاديين.من المحتمل أن يتحول هؤلاء المستخدمون تدريجيًا إلى منتجات أخرى في نظام EtherFi البيئي.

<ب>الوظائف الأساسية:

بطاقة ائتمان فيزا تعتمد على ضمانات الأصول المشفرة؛

استمتع باسترداد نقدي فوري بنسبة 3% على جميع مشتريات القناة (حتى 20% خلال فترة العرض الترويجي)؛

أنفق مباشرة من قبو دخل التمويل اللامركزي (اربح أثناء القيام بذلك)؛

قبو DeFi عالي العائد (العملة المستقرة السنوية تبلغ حوالي 10٪، وETH حوالي 7٪)؛

وضع غير مُدار بالكامل؛

يدعم السداد التلقائي باستخدام عائدات التعهد/إعادة التعهد؛

البطاقات الافتراضية والبطاقات الفعلية متوافقة مع Apple Pay/Google Pay؛

توفير نظام بطاقة خاص بالشركة مع إدارة الأموال والتحكم فيها لـ DAO وفرق التشفير.

<ب>هيكل الرسوم:

خالية من رسوم إنتاج البطاقة ورسوم إدارة الحساب؛

رسوم المعاملات الخارجية: 1%؛

رسوم السحب النقدي من أجهزة الصراف الآلي: 2%؛

معدل فائدة 0 لخط الائتمان خلال فترة العرض الترويجي (يتم تثبيت أسعار الفائدة اللاحقة في سوق DeFi)؛

لا توجد رسوم مخفية أو رسوم حساب خاملة.

<ب>معلومات أخرى:

تغطي الخدمات معظم البلدان (باستثناء الولايات المتحدة المحظورة والمناطق الخاضعة لعقوبات مكتب مراقبة الأصول الأجنبية)؛

تشغيل بناءً على سلسلة التمرير؛

يتم دفع الاسترداد النقدي بالعملة المشفرة (SCR أو ETHFI) ويتم إضافته تلقائيًا إلى حسابك لكل عملية شراء؛

جميع عقود الخزينة والمنطق متوفرة على السلسلة ومدققة ومدققة؛

يتم إصدار البطاقات ضمن شبكة Visa من قبل شركاء البنوك الأمريكية المرخصين؛

تعتبر خدمة تأمين DeFi من Nexus Mutual اختيارية.

3. عباءة أور

يُعد Mantle UR (يُنطق مثل “You Are”) الذي أطلقته Mantle أول بنك رقمي في العالم يعتمد بالكامل على blockchain، ويهدف إلى توحيد العملات الورقية وأصول التشفير في حساب واحد.

تربط UR بين التمويل التقليدي والتمويل اللامركزي من خلال تطبيقات العملات الذكية بلا حدود لتحقيق الاستهلاك السلس والادخار وتبادل العملات القانونية.توفر المنصة حسابات سويسرية متوافقة تمامًا، مما يسمح للمستخدمين بكسب أرباح عبر السلسلة، واستخدام ودائع وسحوبات العملات الورقية، وإنفاق العملات المشفرة على مستوى العالم.

منذ إطلاقها في منتصف عام 2025، أظهرت UR زخمًا قويًا للنمو المبكر، حيث تم فتح ما يقرب من 10000 حساب، ويستمر نشاط النظام البيئي في الزيادة.ويتراوح عدد المعاملات اليومية بين 250 و300 معاملة، ويتجاوز متوسط ​​حجم المعاملات اليومية للبطاقة للأصول السائدة 40,000 دولار أمريكي.

بالاعتماد على دعم خزانة Mantle التي تزيد قيمتها عن 2.3 مليار دولار أمريكي والشركاء الاستراتيجيين مثل Bybit، تستفيد UR بشكل كامل من البنية التحتية لـ Mantle لدمج دخل العملات المستقرة والقنوات المصرفية المتوافقة وخدمات الدفع العالمية، لتصبح “سلسلة سيولة” تربط المؤسسات ومستخدمي التجزئة.

<ب>الوظائف الأساسية:

حساب IBAN سويسري متعدد العملات (يدعم الدولار الأمريكي واليورو والفرنك السويسري والرنمينبي وما إلى ذلك)؛

محفظة ذكية ذاتية الاستضافة تدمج وظائف العملة القانونية؛

يتم احتساب الدخل الأصلي لـ USDe سنويًا بنسبة 5% (متكامل مع بروتوكول Ethena)؛

الوصول إلى قبو دخل DeFi (mETH، Mantle Index Fund MI4، وما إلى ذلك)؛

تغطي بطاقة الخصم MasterCard (الافتراضية + الفعلية) سيناريوهات الاستخدام في أكثر من 40 دولة؛

خط ائتمان رهن الأصول المشفرة (يدعم mETH وFBTC)؛

مصادقة الهوية على السلسلة (تمرير NFT KYC) والتحقق من المحفظة؛

متوافق مع Apple Pay وGoogle Pay وAlipay وWeChat Pay؛

قم بالوصول إلى محطة Mantle Reward Station للحصول على حوافز رمزية MNT.

<ب>هيكل الرسوم:

الإصدار الأساسي: 0.5% رسوم معالجة لعمليات سحب العملات القانونية؛النسخة الاحترافية: 0% رسوم مناولة (لم يتم الكشف عن الأسعار المحددة)؛

يتم استبدال USDe بالعملة الورقية دون رسوم سحب؛

صفر رسوم على ودائع العملات المستقرة والتحويلات الداخلية؛

فروق أسعار تنافسية في أسعار صرف العملات الأجنبية، ولا توجد هوامش ربح مخفية للمعاملات عبر الحدود؛

السحب النقدي من أجهزة الصراف الآلي من MasterCard: قد يتم فرض رسوم معالجة قياسية من طرف ثالث.

<ب>معلومات أخرى:

تغطي الخدمة أكثر من 45 دولة في أوروبا وآسيا وأمريكا اللاتينية وغيرها، وهي غير متاحة حاليًا للمستخدمين في الولايات المتحدة؛

يتم حجز أموال العملة القانونية بنسبة 1:1 ويتم تنظيمها وحمايتها بواسطة ترخيص التكنولوجيا المالية السويسرية؛

مرخصة من قبل FINMA من خلال SR Saphirstein AG (سويسرا)؛

بدعم من Mantle DAO (BitDAO سابقًا)، تصل خزينتها إلى مليارات الدولارات.

4. دفع الغنوص

تم إطلاق Gnosis Pay في عام 2023، وهي عبارة عن شبكة دفع ذاتية الاستضافة مبنية على سلسلة Gnosis، تهدف إلى ربط التمويل التقليدي والتمويل اللامركزي.

وهي توفر بطاقة خصم Visa مرتبطة مباشرة بحساب Gnosis Safe الذكي، مما يسمح للمستخدمين بإنفاق العملات المستقرة مثل النقد في أكثر من 80 مليون تاجر حول العالم.باعتبارها بنية تحتية للخدمات المصرفية الرقمية، فإنها تركز على توفير حلول B2B للمحافظ والبورصات وشركات التكنولوجيا المالية لمساعدتهم على إطلاق مشاريع بطاقات العملات المستقرة ذات العلامات التجارية، بينما يستخدم المستهلكون الخدمة من خلال التطبيقات التعاونية مثل Zeal Wallet وRebind.

منذ إطلاقها، قامت Gnosis Pay بمعالجة أكثر من 1.7 مليون دفعة، مع إجمالي حجم المعاملات يتجاوز 107 مليون دولار أمريكي. لقد نما حجم المعاملات وعدد المستخدمين النشطين بشكل مطرد.

حاليًا، تدعم المنصة أكثر من 21000 عنوان صندوق نشط، مع حجم تسوية أسبوعي يبلغ حوالي 2.5 مليون دولار أمريكي، مدفوعًا بشكل أساسي باستهلاك المستخدمين الأوروبيين للعملات المستقرة EURe.

<ب>الوظائف الأساسية:

يدعم بطاقات الخصم Visa (الافتراضية + الفعلية) في 130 دولة وأكثر من 80 مليون تاجر؛

الاستضافة الذاتية من خلال Gnosis Safe: المفتاح الخاص هو السيادة؛

استخدم مباشرة EURe/GBPe/USDCe (سلسلة المعرفة) للاستهلاك؛

استرداد نقدي يصل إلى 5% من GNO (مصنف وفقًا لممتلكات GNO؛ لحاملي OG NFT +1%)؛

الحصول على حساب IBAN شخصي (SEPA) من خلال Monerium، مما يدعم عمليات الإيداع والسحب القانونية للعملة؛

يدعم Apple Pay/Google Pay والسحب النقدي من أجهزة الصراف الآلي العالمية؛

قناة صرف العملات القانونية الفورية؛ لا يشعر المستخدمون برسوم الغاز عند استخدام البطاقات؛

ضوابط الإنفاق القابلة للبرمجة (حدود اليوم الواحد، والرموز المميزة المرخصة، والمستفيدين المدرجين في القائمة البيضاء)؛

متوافقة مع وظيفة محفظة DeFi (وصول مجاني إلى بروتوكولات الدخل الخارجي/DEX/الإقراض).

<ب>هيكل الرسوم:

لا توجد رسوم سنوية/شهرية؛

رسوم الإنتاج لمرة واحدة للبطاقة الفعلية هي 30.23 يورو؛

خالية من نقاط الصرف الأجنبي ورسوم المعاملات؛

5 عمليات سحب نقدي مجانية من أجهزة الصراف الآلي شهريًا (سيتم فرض رسوم معالجة بنسبة 2% على أي زيادة)؛

ستتحمل Gnosis Pay رسوم الغاز المتكبدة عند استخدام البطاقة.

<ب>معلومات أخرى:

لا يوجد عائد سنوي مدمج على الرصيد الخامل؛يمكن للمستخدمين تخصيص الأموال لاستراتيجيات التمويل اللامركزي من خلال Safe (الحصول على عوائد خارجية)؛

وقد تم بالفعل تغطية خطط التوسع في الاتحاد الأوروبي/المنطقة الاقتصادية الأوروبية والمملكة المتحدة والبرازيل (من خلال شركاء محليين)، وتم الإعلان عن خطط التوسع في أمريكا اللاتينية وآسيا والمحيط الهادئ؛ يمكن للمناطق الأخرى التقدم بطلب للحصول على قائمة الانتظار؛

غير متوفر في المناطق الخاضعة للعقوبات وعالية الخطورة؛

توفر وحدة التأخير فترة عازلة للإلغاء تبلغ حوالي 3 دقائق للمعاملات المشبوهة؛

يعمل على سلسلة الغنوص.

5. كاست

تم إطلاق KAST من قبل شركة تكنولوجيا مالية سنغافورية في عام 2025، وهي عبارة عن بطاقة تشفير للعملة المستقرة قائمة على Visa ومنصة مصرفية رقمية تدمج الخدمات المصرفية التقليدية بالدولار الأمريكي مع استهلاك العملة المشفرة ووظائف التوقيع المساحي.

يمكن للمستخدمين الاحتفاظ بحسابات عالمية بالدولار الأمريكي من خلال هذه المنصة، واستخدام بطاقات الخصم لاستهلاك العملات المستقرة في أكثر من 150 مليون تاجر وأجهزة صراف آلي، والحصول على عوائد عالية من SOL.بالاعتماد على الموافقات التنظيمية للامتثال في سنغافورة والإمارات العربية المتحدة، تضع KAST نفسها على أنها “تطبيق فائق للعملة المستقرة” يأخذ في الاعتبار أمن الأصول وإمكانية الوصول العالمية.

<ب>الوظائف الأساسية:

تدعم بطاقات الخصم Visa العالمية أكثر من 160 دولة وأكثر من 150 مليون نقطة استهلاك؛

احتفظ واستهلك USDT وUSDC وPYUSD وUSDe وKAST Dollar عبر السلاسل؛

استرداد نقدي من 3 إلى 10% على الاستهلاك (يتم إصداره كنقاط KAST، والتي يمكن استبدالها بمكافآت أو حقوق رمزية)؛

سيتم إطلاق حساب التوفير “Grow” قريبًا، مما يوفر عائدًا سنويًا يبلغ حوالي 4.5٪ على العملات المستقرة؛

تدعم قنوات العملة القانونية المتكاملة (ACH، SEPA، PIX، SWIFT) الودائع والسحوبات المصرفية؛

تكامل Solana للستاكينغ، يصل الدخل السنوي الشامل إلى 21% (بما في ذلك مكافآت SOL وKAST)؛

دعم Apple Pay وGoogle Pay (الدفع السريع بنقرة واحدة للحصول على عملة مستقرة)؛

تذكير بالمعاملات في الوقت الحقيقي والتحكم الفوري بالبطاقة داخل التطبيق؛

خيارات البطاقة الافتراضية والبطاقة المعدنية (بما في ذلك الإصدار الذهبي ومستوى الإضاءة LED).

<ب>هيكل الرسوم:

فتح حساب مجاني وإصدار بطاقة افتراضية؛

0 رسوم معالجة لمعاملات العملة الأساسية؛

سيتم فرض رسوم تحويل العملة بنسبة 2% على المشتريات بغير الدولار الأمريكي؛

السحب النقدي من أجهزة الصراف الآلي: رسوم ثابتة قدرها 3 دولارات أمريكية + 2% من مبلغ السحب النقدي؛

تتمتع الباقات الاختيارية المدفوعة (رسوم سنوية تتراوح بين 1000 و10000 دولار أمريكي) بمكافآت إضافية وخدمة عملاء حصرية؛

إعادة شحن Stablecoin خالية من رسوم الإيداع والتحويل؛

<ب>معلومات أخرى:

تغطي الخدمات أكثر من 160 دولة؛ وسوف تتوسع إلى أسواق الولايات المتحدة وآسيا والمحيط الهادئ في عام 2025؛

اعتماد نموذج الحضانة الشريكة المرخصة وآلية الاحتياطي المنظم.

تنفيذ الاحتياطي الكامل بنسبة 1:1؛ سيتم إطلاق عملة KAST Dollar المستقرة قريبًا لتحقيق شفافية الاحتياطي على السلسلة؛

الوصول إلى شبكة Visa العالمية، المجهزة بالتشفير على مستوى البنك والحماية ضد الاحتيال؛

يدعم سلاسل الكتل: Solana، وEthereum، وTron، وBNB Chain، وArbitrum، وPolygon، وXRPL؛

ويحظى بدعم كبار المستثمرين في مجال التكنولوجيا المالية مثل Sequoia China وPeak XV وStripe’s Bridge Fund.

6. محفظة بايي

Payy عبارة عن شبكة من الطبقة الثانية من Ethereum ذاتية الاستضافة مصممة لمعاملات العملات المستقرة المتوافقة مع الخصوصية والخالية من الغاز.تم تصميمه استنادًا إلى بنية إثبات صحة ZK ونموذج حالة UTXO، حيث يدمج حماية الخصوصية على مستوى التشفير وسهولة الاستخدام العملية، مما يسمح لأي شخص بإرسال واستقبال العملات المستقرة مثل USDC بدون تكلفة غاز وخصوصية كاملة وامتثال اختياري.

<ب>الوظائف الأساسية:

محفظة تحمي الخصوصية وتدعم العملات المستقرة؛

بطاقة الخصم Visa متاحة للإنفاق (بطاقة افتراضية/فعلية مع شعار مضاء)؛

تحقيق تحويلات خاصة فورية وبدون رسوم من خلال روابط الدفع؛

الوصول إلى قنوات صرف العملات القانونية (البنوك، Apple/Google Pay، والمحافظ المشفرة)؛

تطبيق مستضاف ذاتيًا مع دليل ZK مدمج، لا يمكن تتبع المعاملات؛

ستعمل آلية الوصي القادمة على تعزيز المستوى الأمني.

<ب>هيكل الرسوم:

لا توجد معاملات، إعادة شحن، غاز ورسوم شهرية؛

لا توجد رسوم على صرف العملات الأجنبية (يتم احتساب المعاملات غير الدولار الأمريكي بسعر صرف Visa)؛

يتم تصنيف الخدمات الأساسية بشكل واضح على أنها مجانية تمامًا؛

سيتم إطلاق مكافآت كسب النقاط للاستهلاك قريبًا (لا توجد وظيفة ربح حاليًا)؛

<ب>معلومات أخرى:

يدعم الإيداع في الحسابات المصرفية في الولايات المتحدة والأرجنتين، ويمكنه استخدام البطاقات لدى أكثر من 80 مليون تاجر Visa حول العالم؛ تستمر منطقة الخدمة في التوسع.

7. بطاقة كوين بيس ون

Coinbase One Card هي بطاقة ائتمان مشفرة وخدمة مصرفية رقمية أطلقتها Coinbase، بهدف دمج الوظائف المصرفية التقليدية مع النظام البيئي للعملات المشفرة.يجمع المنتج بين بطاقة ائتمان المكافآت (الصادرة على شبكة American Express) وخدمة الاشتراك Coinbase (“Coinbase One”) لتزويد مستخدمي العملات المشفرة بحل مالي متكامل.

<ب>الوظائف الأساسية:

بطاقة ائتمان Visa/American Express، يمكنك الحصول على استرداد نقدي يصل إلى 4% من عملة البيتكوين مقابل كل عملية شراء؛

مدخرات عالية العائد: وديعة USDC سنوية بنسبة 4.25% (بحد أقصى 10,000 دولار أمريكي)؛

مكافآت ETH وSOL وغيرها من مكافآت تعهد الأصول (+5%)؛

تداول العملات المشفرة بدون رسوم (حد شهري قدره 500 دولار أمريكي على Coinbase One الأساسي)؛

يدعم الاستخدام المباشر للعملات المشفرة لسداد فواتير بطاقات الائتمان؛

خدمة عملاء مخصصة وحماية أمريكان إكسبريس أثناء السفر/التسوق؛

يحتوي على حد خصم رسوم الغاز للشبكة الأساسية (للعمليات الموجودة على السلسلة)؛

تكامل عميق مع البنية التحتية لبورصة Coinbase والمحفظة.

<ب>هيكل الرسوم:

لا توجد رسوم سنوية (لكنك تحتاج إلى الاشتراك في خدمة Coinbase One: الإصدار الأساسي 49.99 دولارًا سنويًا)؛

لا توجد رسوم صرف العملات الأجنبية، ولا رسوم استهلاك التشفير، ولا يوجد سحب نقدي من أجهزة الصراف الآلي (سمات بطاقة الائتمان)؛

سيتم احتساب الفائدة على الأقساط غير المسددة بالكامل بمعدل الفائدة السنوي القياسي (لم يتم الكشف عن سعر الفائدة المحدد)؛

يتم تحصيل أقساط العملة المشفرة وفق فروق أسعار الصرف المنتظمة في Coinbase؛

<ب>معلومات أخرى:

نموذج الحضانة: تتم إدارة جميع الأصول من قبل الشركة المدرجة Coinbase؛

الودائع بالدولار الأمريكي محمية بواسطة تأمين مؤسسة تأمين الودائع الفيدرالية (FDIC)، لكن الأصول المشفرة غير قابلة للتطبيق؛

متاح فقط للمقيمين في الولايات المتحدة (يغطي 50 ولاية، والبطاقات الصادرة عن أمريكان إكسبريس). إنه غير مدعوم حاليًا في المناطق الخارجية (لا يمكن للمستخدمين الإقليميين وغير الأمريكيين استخدامه)؛

مجهزة بميزة المصادقة الثنائية، وتسجيل الدخول البيومتري، والقائمة البيضاء للعناوين، ووظائف التحكم في تجميد البطاقة؛

يتم إصدار البطاقات بواسطة Cardless من خلال شبكة American Express؛

توجيه المؤسسة غير الائتمانية: مصمم للمستخدمين النشطين في مجال التشفير الذين لديهم سجلات ائتمانية موجودة.

8. بطاقة ميتا ماسك

بطاقة MetaMask هي بطاقة خصم مشفرة ذاتية الاستضافة تم تطويرها بواسطة Consensys بالشراكة مع Mastercard وBaanx (Crypto Life).يمكن للمستخدمين الإنفاق مباشرة باستخدام العملات المشفرة في محفظة MetaMask لدى التجار حول العالم الذين يقبلون Mastercard، والاستمتاع بالتبادلات عبر السلسلة في الوقت الفعلي، وأرصدة العملات المستقرة التي تحمل فائدة، ومكافآت استرداد النقود المشفرة.تم تصميم المنتج خصيصًا لمستخدمي DeFi الأصليين، ويجمع بين الوظائف الشبيهة بالبنك والاستقلالية الكاملة للمحفظة.

<ب>الوظائف الأساسية:

بطاقة الخصم العالمية MasterCard (افتراضية/فعلية) المرتبطة بمحفظة MetaMask؛

استخدم ETH وUSDC وUSDT وaUSDC وEURe وGBPe مباشرة على شبكة Linea للاستهلاك؛

وضع الحفظ الذاتي: يتم دائمًا إيداع الأموال في محفظة المستخدم قبل تنفيذ الدفع؛

تبادل العملات الورقية في الوقت الفعلي عبر السلسلة في نقطة البيع (لا يلزم إعادة الشحن مسبقًا)؛

دمج Apple Pay وGoogle Pay لدعم وظيفة Quick Pass؛

احصل على استرداد نقدي بنسبة 1–3% من USDC (ما يصل إلى 13% لشركاء المكافآت على السلسلة)؛

يدعم USDC وAave Boosts ذات الفائدة (العائد السنوي المحتمل 4-8٪)؛

تجميع إيرادات DeFi مدمج (Aave، Linea) ومكافآت Coinmunity المميزة؛

حد الاستهلاك في الوقت الحقيقي، والتجميد/إلغاء الحظر الفوري، ووظائف الإدارة داخل التطبيق.

<ب>هيكل الرسوم:

البطاقات القياسية خالية من الرسوم الشهرية ورسوم إنشاء البطاقة؛

تولد كل معاملة رسوم غاز (حوالي 0.01-0.02 دولار) على سلسلة Linea؛

رسوم صرف العملات المشفرة 0.5–0.875% (تتقلب حسب نوع الأصل)؛

رسوم التعامل مع صرف العملات الأجنبية هي 1% (يمكن التنازل عنها بالنسبة لفئات البطاقة المعدنية)؛

رسوم السحب النقدي من أجهزة الصراف الآلي هي 2% (مجانًا للبطاقات المعدنية في حدود 1200 دولار أمريكي شهريًا)؛

تبلغ الرسوم السنوية للبطاقة المعدنية 199 دولارًا أمريكيًا (استمتع باسترداد نقدي بنسبة 3%، وبدون رسوم صرف العملات الأجنبية وحدود أعلى)؛

لا توجد رسوم مسبقة أو ضمان أو نقل.

<ب>معلومات أخرى:

منطقة الخدمة: الأرجنتين والبرازيل وكندا وكولومبيا والمكسيك والاتحاد الأوروبي/المنطقة الاقتصادية الأوروبية والمملكة المتحدة والولايات المتحدة وسويسرا تحت التجربة؛

وضع الحفظ: 100% حفظ ذاتي (يتم التحكم فيه بشكل مستقل بواسطة المحفظة)؛

آلية الأمان: حماية ضد الاحتيال على مستوى Mastercard، وحدود الاستهلاك عبر السلسلة، والتحكم الكامل في المحفظة؛

السلسلة المدعومة: تعتمد في البداية على Linea، مع خطط للتوسع لتشمل Ethereum وArbitrum وPolygon؛

جهة إصدار البطاقة: Baanx (Crypto Life)، وهي مؤسسة مالية إلكترونية خاضعة لرقابة هيئة الرقابة المالية البريطانية (FCA)؛

مؤهلات المستخدم: مطلوب KYC، مفتوح للمستخدمين الفرديين العالميين (التوسع المستمر في عام 2025).

9. بطاقة الجوزاء الائتمانية

بطاقة Gemini الائتمانية هي بطاقة ائتمان لمكافآت العملات المشفرة أطلقتها بورصة العملات المشفرة المنظمة Gemini بالشراكة مع WebBank، مع التركيز على السوق الأمريكية.يوفر المنتج حلولاً مالية ملائمة للاحتياجات اليومية، بما في ذلك الإصدارات ذات السمات التي تسمح لك بإنفاق العملات الورقية مع الحصول على مكافآت العملات المشفرة ذات القيمة المضافة أو إمكانية الرهان.

<ب>الوظائف الأساسية:

بطاقة ائتمان شخصية للمقيمين في الولايات المتحدة، تدعم الاستهلاك العالمي؛

مكافآت تشفير عالية المستوى (ما يصل إلى 4% استرداد نقدي على الغاز/النقل، و3% على الطعام، و2% على البقالة، و1% على المنتجات الأخرى)؛

بطاقة ائتمان Mastercard (بطاقة فعلية/افتراضية، توفر Bitcoin/XRP/Solana وموضوعات أخرى) للاستهلاك؛

يتم إيداع المكافآت في حسابات Gemini في الوقت الفعلي للتداول أو الاحتفاظ بها؛

يحصل إصدار سمة Solana تلقائيًا على مكافآت SOL.

<ب>هيكل الرسوم:

لا توجد رسوم سنوية ورسوم المعاملات الخارجية؛

رسوم التأخر في السداد: تصل إلى 8 دولارات؛

رسوم رد المبالغ المدفوعة: ما يصل إلى 35 دولارًا؛

معدل الفائدة السنوي العائم أعلى: 19.24%-35.24% (يمكن تجنب السداد الكامل؛ لا توجد رسوم على مزايا المكافأة).

<ب>معلومات أخرى:

منطقة الخدمة: بطاقات الائتمان متاحة فقط للمقيمين في الولايات المتحدة (50 ولاية)؛ تغطي خدمات التبادل أكثر من 60 دولة حول العالم؛

آلية الحفظ: يستخدم Gemini التخزين البارد غير المتصل بالإنترنت لتخزين الأصول ويوفر تأمين المحفظة الساخنة؛

شهادة الأمان: تم اجتياز تدقيق SOC 2، ودعم التحقق المزدوج، ووظيفة القائمة البيضاء للعناوين، وتتمتع الأصول بالدولار الأمريكي بحماية تأمينية مخترقة من مؤسسة تأمين الودائع الفيدرالية (FDIC).

10.محفظة ثور

Thorwallet عبارة عن محفظة ذاتية الاستضافة ومتعددة السلاسل تدمج حساب IBAN خاضعًا للتنظيم السويسري (عبر Fiat24) وبطاقة Mastercard افتراضية متوافقة مع Apple Pay وGoogle Pay وSamsung Pay.

يمكن للمستخدمين تبادل العملات المشفرة باليورو والفرنك السويسري والدولار الأمريكي وأرصدة الرنمينبي، وإنفاقها عالميًا، والحفاظ دائمًا على السيطرة الذاتية الكاملة على الأصول الرقمية حتى حدوث المعاملة.

<ب>الوظائف الأساسية:

محفظة ذاتية الاستضافة (تدعم سلاسل متعددة)؛

البطاقة المستخدمة: Virtual MasterCard (لا توجد بطاقة فعلية حتى الآن)؛ يدعم أبل/جوجل/سامسونج باي؛ خصم الأموال من الحسابات الفرعية للعملة الورقية في الوقت الفعلي؛ لا حاجة لشحن الحسابات المنفصلة مسبقًا؛

مجمع مدخرات THORChain (يدعم الأصول الفردية مثل BTC/ETH، وما إلى ذلك) ← يولد “دخلًا حقيقيًا” عائمًا من خلال رسوم الصرف (تسويته بنفس الأصل)؛

خزانة العملات المستقرة (USDC/USDT على سلسلة EVM) ← دخل سنوي عائم مدفوع برسوم المناولة.

<ب>هيكل الرسوم:

الحساب/البطاقة: 0 رسوم شهرية، 0 رسوم سنوية، لا توجد رسوم على الحساب الخامل؛

العملة المشفرة → إيداع العملة الورقية/سعر صرف العملات الأجنبية:

الإصدار القياسي (مجاني): 1.0%؛

الإصدار الذهبي: 0.5% (رسوم الترقية لمرة واحدة تبلغ حوالي 1.54 إيثريوم)؛

الإصدار البلاتيني: 0.25% (رسوم الترقية لمرة واحدة تبلغ حوالي 15 إيثريوم).

<ب>معلومات أخرى:

منطقة الخدمة: تغطي أكثر من 60 دولة بما في ذلك الاتحاد الأوروبي/المنطقة الاقتصادية الأوروبية/المملكة المتحدة/آسيا والمحيط الهادئ/كندا، ولا يتم دعم الولايات المتحدة.تتطلب خدمات البنك/البطاقة معرفة عميلك؛ تظل وظائف المحفظة/التمويل اللامركزي بدون إذن؛

الحد (الإصدار القياسي): التحويل البنكي الشهري حوالي 100000 دولار أمريكي؛الاستهلاك الشهري للبطاقة هو 20,000 دولار أمريكي (الحد الأقصى في اليوم الواحد حوالي 10,000 دولار أمريكي). تتمتع المستويات المدفوعة بحدود أعلى؛

التحويل: تحويلات SEPA/IBAN على ThorWallet مجانية؛

تكلفة الشبكة: يتم تحصيلها بشكل طبيعي وفقًا لرسوم الغاز لكل سلسلة/رسوم التعامل مع THORChain (يتم تحسين التطبيق تلقائيًا؛ وبعضها يدعم مسار “صفر غاز”)؛

ماكينة الصراف الآلي: غير مدعومة (البطاقة الافتراضية فقط)؛

تعهد البروتوكول (TITN) ← الحصول على حصة مستقرة من إيرادات العملة؛ يمكن لوزن التعهد أن يزيد من مضاعف الإيرادات.

11. بطاقة بايبيت

بطاقة Bybit هي بطاقة خصم مشفرة من Mastercard أطلقتها بورصة العملات المشفرة العالمية Bybit.يمكن للمستخدمين استخدام العملات المشفرة مباشرة للاستهلاك لدى أكثر من 90 مليون تاجر حول العالم.تدعم البطاقة تحويل العملات المشفرة إلى العملات الورقية في الوقت الفعلي، ومكافآت استرداد نقدي عالية ودخل سلبي، وهي مصممة لتلبية احتياجات مستخدمي العملات المشفرة الأصليين الذين يسعون إلى الراحة والأداء.

<ب>الوظائف الأساسية:

بطاقات الخصم الافتراضية والفعلية من Mastercard (تدعم الشريحة والدفع بدون تلامس والسحب النقدي من أجهزة الصراف الآلي)؛

تحويل العملة المشفرة إلى العملات الورقية في الوقت الفعلي في نقطة البيع؛

يدعم BTC، ETH، USDT، USDC، XRP، وTON (سيتم إطلاق المزيد من الأصول قريبًا)؛

استرداد نقدي يصل إلى 10% (اعتمادًا على مستوى Bybit VIP)؛

يمكن أن تتمتع العملات المشفرة الخاملة بما يصل إلى 8% من الدخل السنوي من خلال الادخار التلقائي؛

متوافق مع أبل باي، جوجل باي، سامسونج باي؛

التحقق الأمني ثلاثي الأبعاد، التجميد/إلغاء التجميد الفوري للبطاقة، التذكير بالمعاملات؛

يدعم السحب النقدي من أجهزة الصراف الآلي واسترداد النقود عند الاشتراك (Netflix وSpotify) ونقاط الولاء.

<ب>هيكل الرسوم:

لا توجد رسوم سنوية أو شهرية أو رسوم سكون الحساب؛

رسوم صرف العملات المشفرة: حوالي 0.9% لكل معاملة؛

رسوم المعاملات بالعملة الأجنبية (التسوية بغير اليورو): حوالي 0.5%؛

السحب النقدي من أجهزة الصراف الآلي: أول 100 يورو شهريًا مجانية، ويتم خصم 2% من المبلغ الزائد؛

البطاقة الافتراضية: مجانية | البطاقة المادية: حوالي 5 يورو (مجانية لمستخدمي VIP)؛

يتم إصدار مكافآت الاسترداد النقدي بنقاط Bybit (يمكن استبدالها بعملة مشفرة أو امتيازات).

<ب>معلومات أخرى:

منطقة الخدمة: تغطي معظم أوروبا وأستراليا وأمريكا اللاتينية وبعض دول آسيا والمحيط الهادئ ومركز أستانا المالي الدولي (الولايات المتحدة غير مدعومة)؛

مفتوح للمستخدمين غير الأمريكيين الذين أكملوا عملية اعرف عميلك (KYC) الكاملة (إثبات الهوية + التحقق من العنوان)؛

يتم إيداع الأموال في حسابات التبادل التابعة لـ Bybit؛

تحقيق وظائف الدخل والمكافأة والاستهلاك من خلال لوحة الأصول المشفرة الموحدة؛

الاعتماد على خدمات حفظ البورصة من Bybit، والشهادات الاحتياطية، والتصديقات التنظيمية للامتثال متعدد المناطق؛

إنها مناسبة أكثر للمتداولين النشطين ومستخدمي DeFi المتقدمين والمجموعات الذين يسعون للحصول على خصومات نقدية عالية ولا يرغبون في التضحية بالسيولة.

12. بطاقة Crypto.com

يقدم موقع Crypto.com بطاقات Visa مسبقة الدفع وميزات مصرفية رقمية متكاملة (حساب نقدي مع مكافآت).تدعم البطاقة استخدام العملة المشفرة (من خلال قنوات تبادل العملات الورقية) أو استهلاك العملة الورقية في نقاط قبول Visa حول العالم، وتوفر مكافآت متدرجة لرمز CRO $ بناءً على المستوى.يوفر البنك حسابات مؤمنة بالدولار الأمريكي (مؤمنة من قبل Green Dot Bank في الولايات المتحدة)، ويدعم تحويلات IBAN/ACH، وله عائد سنوي يصل إلى 5% على الرصيد.يشكل الاثنان معًا نظام خدمة مصرفية للبطاقات سهل التشفير يغطي المستخدمين في العديد من البلدان.

<ب>الوظائف الأساسية:

تغطية المستخدمين في أكثر من 40 دولة ودعم استهلاك شبكة Visa العالمية؛

استرداد نقدي متدرج على الاستهلاك (يمكن أن يحصل مستوى الذهب الأسود على مكافأة تصل إلى 8% $CRO)؛

بطاقات فيزا مسبقة الدفع (جميع المستويات لها وجوه معدنية)، دعم الاستهلاك والسحب النقدي من أجهزة الصراف الآلي؛

تطبيق شامل يدمج وظائف التداول والمحفظة وسوق NFT والإقراض؛

توفير الدخل للأصول المقفلة من خلال “فائدة العملة المشفرة”؛

الامتيازات المميزة مثل سداد تكاليف Spotify/Netflix والدخول إلى صالة المطار والفعاليات الحصرية؛

نظام إيكولوجي للحضانة يدعم ودائع العملة القانونية وخدمات توزيع الرواتب.

<ب>هيكل الرسوم:

لا توجد رسوم سنوية ورسوم شهرية ورسوم صرف العملات الأجنبية؛

يعتمد حد السحب النقدي الشهري المجاني من أجهزة الصراف الآلي على المستوى (200-1000 دولار أمريكي)، وسيتم فرض رسوم معالجة بنسبة 2٪ على المبلغ الزائد؛

معدلات المعاملات داخل التطبيق منخفضة تصل إلى 0.075%؛ يتم التنازل عن رسوم إعادة الشحن ورسوم المعاملات الأساسية؛

تتطلب المستويات المرتفعة تعهدًا بقيمة CRO (على سبيل المثال، يتطلب مستوى الذهب الأسود تعهدًا بمبلغ 400000 دولار أمريكي)؛

<ب>معلومات أخرى:

تغطي الخدمات أكثر من 100 دولة (الولايات المتحدة تدعم 49 ولاية، باستثناء ولاية نيويورك)؛

يتم الاحتفاظ بالأموال بالدولار الأمريكي في عهدة البنوك التعاونية ويتم تأمينها من قبل مؤسسة تأمين الودائع الفيدرالية (ما يصل إلى 5 ملايين دولار أمريكي، للمستخدمين الأمريكيين فقط)؛

محفظة الحضانة الافتراضية؛ يتم أيضًا توفير محفظة DeFi مستقلة لدعم الاستخدام غير الودي؛

تتطلب مستويات المكافآت الاحتفاظ برموز CRO؛ تتطلب المستويات العالية التوقيع المساحي/تأمين CRO؛

يتم توزيع مكافآت CRO على المحافظ المشفرة في الوقت الفعلي ويمكن تداولها/تصفيتها في أي وقت؛

الامتثال الشامل لسياسة “اعرف عميلك”؛ تنظمها الولايات المتحدة والاتحاد الأوروبي وسنغافورة والمملكة المتحدة.

كيفية اختيار بطاقة التشفير المناسبة؟

وأخيرا، نعرض مزايا كل بطاقة تشفير من خلال مصفوفة القرار الموضوعية.تركز معايير التقييم على الاهتمامات الأساسية للمستخدمين الحقيقيين: الإيرادات الفعلية، وآلية المكافأة المستقرة، ونموذج الاستضافة، وهيكل الرسوم، والمجموعة الحالية من المنتجات المتاحة.

يعكس كل نموذج تنبؤًا مختلفًا للاتجاه المستقبلي لـ DeFi – سواء كان يركز على الدخل أو آليات المكافأة أو الامتثال أو حماية الخصوصية؛ ولكن مسار التنمية المشترك واضح للعيان: فالعملات المحلية المشفرة تعمل على تسريع التكامل مع معايير سهولة الاستخدام للتكنولوجيا المالية الحديثة.

وستكون المنتجات الفائزة هي تلك التي توازن بين الوضوح التنظيمي ومراقبة المستخدم وإمكانية الوصول العالمية دون التضحية بالأمن أو الشفافية.

ومع نضوج النظام البيئي للخدمات المصرفية الرقمية، فإنها ستصبح الطبقة التشغيلية للاقتصاد الرقمي.ولا يعتمد نجاحها على تسويق العلامة التجارية أو الحوافز الرمزية، بل على قدرتها على الاستمرار في تقديم خدمات موثوقة ومرنة وخلق قيمة حقيقية للمستخدمين العالميين.

هل دخلت العصر الجديد للخدمات المصرفية الرقمية؟