jakiro
歴史はルールを繰り返し続けています。市場は常に絶望で生まれ、ためらって上昇し、カーニバルで終わります。
ビットコインの価格は最近、2か月の安値に低下し、108,500ドルを下回っていますが、ソーシャルメディアでの「DIPSで購入」を求めることは予想外に上昇しました。この一見合理的な投資行動は、危険な信号を隠す可能性があります。Santimentのアナリストは、これは底を打つことの兆候ではなく、市場の警告サインである可能性があると警告しました。実際の市場の底は、しばしば広範囲にわたる恐怖と購入に対する関心の弱さを伴い、群衆が購入の希望と恐怖を失うとしばしば形成されます。
市場の感情、発散の歴史的なシグナル
ビットコインの価格が108,500ドルを下回り、2か月近くで最低点に達したとき、多くのトレーダーは、これがより深いプルバックの始まりを告げるかもしれないと恐れました。ただし、ソーシャルメディアには「ディップで購入」についての議論がたくさんあります。
この感情は、市場の歴史的な底とは対照的です。Santimentのソーシャルメディア分析では、強気と弱気のコメントの比率はほぼ1：1であり、これが今年4月に最後に発生したことがわかりました。
ベテランの暗号通貨トレーダーVirtualBaconは、BTCが50週間のSMA（約95,000ドル）の近くにいる限り、強気市場は安全であると考えています。「私たちは陶酔感に到達するにはほど遠い」と彼は付け加え、パニックは実際のデータよりも恐怖によって駆り立てられていると強調した。
お金が流れ、異常な兆候を明らかにします
最近の資本の流れは歴史的傾向から逸脱しています。ビットコインETFは6日間連続して流出しており、8月下旬だけで失われました。20億ドル。一方、GLDMなどの主要な金ETFも週に4億4900万ドルを漏らしました。
このまれな現象は、現在のマクロ経済環境と投資家心理学の変化を反映しています。ビットコインの流出は金に利益をもたらしていません。
Bitcoin ETFは8月末についにリバウンドし、4日間連続して資本流入をもたらしました。ゴールドETFは、ビットコインETFのリバウンドトレンドと同様に、2025年8月の最後の数日間にも純流入を示しました。
BlackRockのIBITはうまく機能し、1週間で2億4800万ドルを引き付け、全体的な純流入を4億4,100万ドルに駆り立てました。投資コンサルタントは現在、ETFを介してビットコインを保持しています。174億ドル、ヘッジファンドの90億ドルのほぼ2倍。
FRBポリシー、市場の不確実性のルーツ
暗号市場に対する連邦準備制度の金融政策の影響は、複雑な現象であり、同期と遅れの反応の特徴を示しています。即時および同期の応答は、主に市場の期待と政策発表に対する直接的な対応によって推進されます。
FRBの金利ポリシーは、投資家のリスク選好度に大きく影響します。金利の低下は、従来の貯蓄口座と債券投資の魅力を減らし、投資家が株や暗号通貨などのリスクの高い資産クラスでより高いリターンを求めるよう促します。
現在、連邦準備制度は9月17日に金利を削減すると予想されており、金利削減の可能性は高くなります87％。ゆるい通貨環境は、ビットコインなどの危険な資産に新しい流動性を注入する可能性があります。
しかし、連邦準備制度の金融政策、継続的なインフレ圧力、および弱い労働市場の兆候の不明者は、ビットコインと金を同時に確実性を求めて投資家への魅力を失いました。市場はリスク回避モードであり、投機的および防御的な資産は勢いを増すことが困難です。
暗号市場の潜在的なリスク
貸付プラットフォームMiloと元Goldman SachsのアナリストのCEOであるJosip Rupenaは、ビットコインと暗号通貨資金による企業によってもたらされるリスクは、2007年から2008年の金融危機を引き起こした他の種類の債務に似ていると述べました。Crypto Finance Companiesは、カウンターパーティリスクなしにBearer Assetsを保有していますが、企業管理能力、サイバーセキュリティ、およびキャッシュフローを生み出す企業の能力など、複数のリスクのリスクを導入します。
暗号通貨は、暗号通貨市場の危機とビットコインの価格が下落する場合、多くの利点を持つ優れた投資のままです。しかし、長期的な強気トレーダーは、落ちたときに購入するなど、効果的な取引戦略を採用することにより、より多くのトークンを蓄積する必要があります。
投資家はどのように対応すべきですか？
ビットコインの価格の低下に対処するために、トレーダーは、特に市場のボラティリティ中に、衝動的な取引を避けるために包括的かつ明確な戦略を開発する必要があります。
ホドリング（長期保有）それは効果的な戦略です。長期的には、ビットコインが一時的な市場の調整や弱気市場のためにビットコインの価格が下落したとしても、ビットコインは上昇傾向にあります。
平均コスト方法（DCA）これは別の戦略であり、ビットコインを定期的に購入するのではなく、小さく平等な投資をすることを指します。ビットコイントークンを定期的に購入することにより、トレーダーは暗号通貨市場のパフォーマンスに関係なく、より多くの投資を行うことができます。
テクノロジー分析の使用市場の需要と供給がビットコインの価格の変動にどのように影響するかを評価するために使用できます。テクニカル分析では、ビットコインおよびその他の金融資産の過去の価格動向と取引活動を考慮しています。
最も重要なことはです感情的な規律と心理学。暗号通貨の取引は非常に感情的である可能性があり、トレーダーが絶えず変化する暗号通貨市場で急いで決定することを要求します。FOMO（逃した恐怖）、貪欲、恐怖などの感情をコントロールすることが重要です。
ビットコインETF市場の最新の開発は、キャピタルがグローバルな金融システムにおけるビットコインの地位を再定義していることを示しています。BlackRock IBITは1週間で2億4800万ドルを集め、全体的な純流入を4億4,100万ドルに駆り立てましたが、Grayscale GBTCは1530万ドルを失い続けました。
この鋭いコントラストは、資本フローの区別を明らかにし、古いパターンと新しいパターンの再構築も示しています。2025年9月1日の時点で、ビットコインスポットETFの総純資産価値に到達しました139.95億ドル、ビットコインの総市場価値の6.52％を占めており、年初に4.8％を大幅に上回っています。
歴史的データは、市場が「多くの場合、小売投資家の期待とは反対の方向に進んでいる」ことを示しています。ほとんどの人が「ディップで買う」と叫んでいるとき、多分それは私たちが警戒する必要があるときです。
